Анализ рисков текущей деятельности предприятия в системе бюджетированияПоскольку ни один из исходных параметров системы бюджетирования невозможно спрогнозировать со 100 % достоверностью, возникает необходимость анализа рисков изменения планируемых исходных данных. Цель анализа рисков состоит в оценке влияния различных неблагоприятных факторов на показатели результирующих бюджетов (чистая прибыль, денежный поток). Основные факторы, влияющие на риск, представлены в таблице 1.32.
Таблица 1.32 – Факторы, влияющие на анализ рисков
Задача не ограничивается только анализом рисков. Конечная цель состоит в управлении рисками. И здесь работает следующий основной принцип управления риском: воздействие на субъективные факторы, принимая во внимание объективные факторы. Наиболее распространенные следующие методы анализа рисков: 1)анализ чувствительности, 2)сценарный анализ, 3)статистическое моделирование. При проведении анализа чувствительности определяется степень изменения показателей результирующих бюджетов при изменении статей исходных данных. Целью данного метода является определение исходных данных, изменение которых в наибольшей степени сказывается на изменении результирующих показателей. Результаты анализа чувствительности удобно представлять на графике, формат которого приведен на рисунке 1.3.
Рисунок 1.3 – Пример спайдер-графика для отображения результатов анализа чувствительности
Впоследствии при проведении анализа сценариев и статистическом моделировании, необходимо особое внимание уделять именно тем параметрам, которые оказывают значительное влияние на планируемый результат. В рамках сценарного анализа определяются наиболее вероятные сценарии развития ситуации в бюджетном году, рассчитываются показатели результирующих бюджетов и выявляются неприемлемые сценарии. Так как анализ рисков проводится, чтобы оценить последствия неблагоприятного развития ситуации, целесообразно рассматривать только пессимистические сценарии. В общем виде механизм проведения сценарного анализа представлен на рисунок 1.4.
Рисунок 1.4 – Последовательность проведения сценарного анализа Метод статистического моделирования позволяет оценить, как случайные изменения факторов риска могут в комплексе повлиять на изменение показателей результирующих бюджетов. Результаты анализа рисков отображаются в виде графика, представленного на рисунке 1.5. На рисунке показано статистическое распределение вероятностей чистой прибыли, которое было получено с помощью программы Crystal Batl. В процессе многократных просчетов (5000 итераций) бюджета прибыли компании при различных исходных данных факторов неопределенности было получено это распределение. В результате, на основании статистических оценок был сделан вывод о величине риска текущей деятельности (получения убытка) на уровне 17 %, что в данном случае является хорошим показателем.
Рисунок 1.5 – Пример частотного графика распределения вероятностей
В случае если риск превышает установленные границы, необходимо разработать комплекс мероприятий по снижению риска. Результатом проведения комплексного анализа рисков (всеми методами) должен служить комплекс мероприятий, который планируется провести в бюджетном году с целью снижения риска негативного развития событий. Для этого, в частности, необходимо предусмотреть введение ограничений для внутренних факторов, на которые компания может оказывать влияние: * ограничения для сотрудников в части затрат (контроль за выполнением плана затрат), * определение минимального уровня продаж для поощрения сотрудников торгующих отделов, * определение цены и процента скидок, ниже которых компания будет убыточной, и разработка соответствующей системы контроля. Эффективным средством снижения риска может служить определение максимальных границ внешних факторов, на которые компания не влияет (закупочные цены, тарифы затрат на доставку, пр.) и выработка мероприятий, компенсирующих негативные изменения при превышении максимальных границ (например, снижение процента скидок при превышении закупочных цен).
Контрольные вопросы 1.Перечислите основные особенности годового бюджетирования. 2.Каковы основные задачи годового бюджетирования? 3.В чем состоит стратегическая цель годового бюджетирования? 4.В чем состоит тактическая цель годового бюджетирования? 5.Чем отличается статический бюджет от плавающего бюджета? 6.В чем содержание классической системы годового бюджета? 7.Опишите принципиальную блок-схему годового бюджета. 8.Опишите два подхода к составлению годового бюджета. 9.В чем преимущество приростного подхода к годовому бюджетированию? 10.Перечислите основные целевые показатели, нормативы и лимиты для различных центров бюджетной ответственности. 11.Перечислите основные виды бюджетов предприятия. 12.Какие бюджеты называются операционными, а какие - финансовыми? 13.Как происходит учет НДС в процессе бюджетирования? Какие бюджеты следует формировать, включая НДС, а в каких бюджетах следует исключить НДС? 14.Каковы особенности составления бюджета продаж? 15.На какие основные вопросы следует ответить при подготовке бюджета продаж? 16.Перечислите основные факторы, которые влияют на объем продаж. 17.С помощью каких подходов формируется бюджет продаж, учитывающий фактор сезонности? 18.Объясните смысл коэффициента оплаты за продукцию. Какая исходная информация может быть использована при оценке коэффициента оплаты? 19.Опишите содержание производственного плана в составе бюджета предприятия. 20.Запишите основную формулу расчета объема производства. 21.Каково назначение бюджета производственных запасов? 22.Каковы особенности составления бюджета прямых затрат на материалы? 23.Как составляется график оплаты за материалы? 24.Каковы особенности составления бюджета прямых затрат на оплату труда? 25.Как определяются переменные и постоянные издержки в бюджете производственных накладных издержек? 26.Каковы особенности составления бюджета управленческих расходов? 27.Зачем нужен прогнозный отчет о прибыли в процессе бюджетирования предприятия? 28.Зачем нужна модель себестоимости при составлении бюджета предприятия? 29.Дайте характеристику модели себестоимости. 30.Зачем в структуре годового бюджетирования используется бюджет НДС? 31.Опишите назначение и содержание бюджета денежных средств. 32.Из каких разделов состоит бюджет денежных средств? 33.В чем смысл показателя минимально допустимого объема денежных средств? 34.Опишите технологию поиска необходимого объема дополнительного финансирования. 35.Зачем составляется прогнозный баланс предприятия? 36.Какие могут быть причины того, что сумма активов прогнозного баланса не будет равна сумме его пассивов? 37.Как и зачем производится анализ чувствительности в текущем бюджетировании? 38.В чем сущность и основные положения ситуационного (сценарного) анализа? 39.Опишите последовательность проведения сценарного анализа. 40.Что является результатом статистического моделирования текущего бюджета?
|
