ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ БАНКА НА МЕЖДУНАРОДНЫХ РЫНКАХ КАПИТАЛА

До 2004 года Народный банк на международных рынках позиционировался, в основном, как банк-партнер для международных банков-корреспондентов в Казахстане. Привлекалось, как правило, частное финансирование в виде инструментов торгового финансирования, а также синдицированные займы. начиная с 2004 года, банк начал серьезно рассматривать внешние публичные рынки в качестве источника долгосрочного фондирования и капитализации.

В октябре 2004 года успешно состоялся дебютный выпуск еврооблигаций банка на сумму 200 млн. долларов США. После этого последовали выпуски еврооблигаций: в мае 2006 года – на сумму 300 млн. долларов США, в апреле 2007 года – на сумму 700 млн. долларов США, в апреле 2008 года – на сумму 500 млн. долларов США и в январе 2011 года – на сумму 500 млн. долларов США. Параллельно с выходом на рынки долгового капитала, Halyk Bank вышел на лондонскую фондовую биржу, разместив там свои акции в рамках IPO (первичного публичного размещения) на сумму 750 млн. долларов США в декабре 2006 года. Все размещения еврооблигаций и IPO встречали большой интерес со стороны международных инвесторов и являлись знаковыми не только в истории народного банка, но и для Казахстана всего региона СНГ.

К тому времени Halyk уже имел среди иностранных банков высокую репутацию одного из ведущих банков в Казахстане и надежного партнера. это признание быстро распространялось среди инвесторов на рынках долгового и долевого капитала. Выход на международные рынки позволил народному банку Казахстана диверсифицировать свои источники фондирования и значительно удлинить их сроки. До этого момента банк, в основном, полагался на депозиты физических и юридических лиц, которые, как правило, имеют относительно короткие сроки. Так, и в нынешнее время акцент на долгосрочность остается приоритетом для народного банка при каждом выпуске международных облигаций.

Банк всегда отличался консерватизмом при привлечении внешнего финансирования. Все размещения облигаций, несмотря на большой спрос со стороны инвесторов, зачастую в несколько раз превышающий заявленный объем, строго ограничивались в объеме. Кроме того, банк всегда уделял самое пристальное внимание условиям выпускаемых облигаций (в частности, ковенантам) и никогда не подписывался под обязательствами, в выполнении которых имел хотя бы тень сомнения. Такой подход создал банку репутацию надежного и ответственного игрока на международных рынках. К моменту IPO банк уже имел программу выпуска привилегированных акций на казахстанском рынке ценных бумаг, пользовавшуюся успехом среди накопительных пенсионных фондов.

Листинг и IPO на лондонской фондовой бирже вывели банк на международный рынок акционерного капитала, емкость которого в разы превышала возможности Казахстана. В результате рыночная оценка банка выросла в несколько раз и стала в один ряд с ведущими финансовыми институтами мира. Целью такого масштабного привлечения капитала через IPO была дополнительная капитализация банка для поддержания его качественного роста в будущем. Объемы размещения ценных бумаг народным банком на международных рынках были одними из самых больших среди казахстанских эмитентов. Выход на международные рынки капитала привел также к качественным изменениям в развитии банка. Публичные рынки требовали все более высоких стандартов корпоративного управления, ясной стратегии развития, качественного и полноценного раскрытия информации о деятельности всей группы.

Народный Банк стал лучше понимать свои сильные и слабые стороны, сформулировал четкие стратегические цели, а также значительно улучшил свои информационные системы для подготовки финансовой информации. В результате такой «закалки» банк еще более сплотился и лучше осознал себя единым целым. Сегодня Группа Halyk является одной из ведущих финансовых групп в СНГ, высоко оцениваемой инвесторами, аналитиками и рейтинговыми агентствами и четко ориентированной на повышение своей акционерной стоимости. Подводя итог стратегии Группы Halyk на международных рынках капитала, говорить о конечном результате не имеет смысла. “то постоянно продолжающаяся, ежедневная работа, которая со временем претерпевает определенные изменения, связанные с повышением требований инвесторов и изменением ситуации на рынке.