Приемы разработки и выбора управленческих решений в условиях неопределенности и риска

 

Сущность неопределенности и риска. Принимаемые управленческие решения всегда спроектированы в будущее, поэтому ЛПР в момент при­нятия решения часто не может с абсолютной уверенностью знать, как будут развиваться события, как будет изменяться ситуация. Иными сло­вами, в момент принятия управленческого решения значителен эле­мент неопределенности и риска.

Риск — это возможная опасность по­терь, вытекающая из специфики тех или иных явлений природы и видов деятельности человеческого общества. Это историческая и экономи­ческая категория. Таким образом, принятие решений в условиях риска означает выбор варианта решения в условиях, когда каждое дей­ствие приводит к одному из множества возможных частных исходов, причем каждый исход имеет вычисляемую или экспертно определя­емую вероятность появления.

Как историческая категория риск представляет собой осознанную человеком возможную опасность. Это свидетельствует о том, что риск исторически связан со всем ходом общественного развития.

Как экономическая категория риск представляет собой событие, которое может произойти или не произойти.

Неопределенность — это неполнота или недостоверность информа­ции об условиях реализации решения, наличие фактора случайности или противодействия. Таким образом, принятие решения в ус­ловиях неопределенности означает выбор варианта решения, когда одно или несколько действий имеют своим следствием множество частных исходов, но их вероятности совершенно не известны или не имеют смыс­ла.

Риск предпринимателя количественно характеризуется субъектив­ной оценкой вероятной (т.е. ожидаемой), величины максимального и минимального дохода (убытка) от данного вложения капитала. При этом, чем больше диапазон между максимальным и минимальным до­ходом (убытком) при равной вероятности их получения, тем выше сте­пень риска.

Риск представляет собой действие в надежде на счастливый исход по принципу «повезет — не повезет». Принимать на себя риск предпри­нимателя вынуждает прежде всего неопределенность хозяйственной ситуации, т.е. неизвестность условий политической и экономической обстановки, окружающей ту или иную деятельность, и перспектив из­менения этих условий. Чем больше неопределенность хозяйственной ситуации при принятии решения, тем больше и степень риска.

Неопределенность хозяйственной ситуации обусловливается следу­ющими факторами: отсутствием полной информации, случайностью, противодействием.

Отсутствие полной информации о хозяйственной ситуации и перс­пектив ее изменения заставляет предпринимателя искать возможность приобрести недостающую дополнительную информацию, а при отсут­ствии такой возможности начать действовать наугад, опираясь на свой опыт и интуицию.

Случайность во многом определяет неопределенность хозяйствен­ной ситуации. Случайность — это то, что в сходных условиях происходит неодинаково, и поэтому ее заранее нельзя предвидеть и спрогнози­ровать. Однако при большом количестве наблюдений за случайно­стями можно обнаружить, что в мире случайностей действуют опреде­ленные закономерности. Математический аппарат для изучения этих закономерностей дает теория вероятности. Случайные события стано­вятся предметом теории вероятности только тогда, когда с ними связы­ваются определенные числовые характеристики — их вероятности.

Противодей­ствие также во многом определяет неопределенность хозяйственной ситуации. На любое действие всегда имеется противодействие. К про­тиводействиям относятся катастрофа, пожар и другие природные явле­ния, война, революция, забастовка, различные конфликты в трудовых коллективах, конкуренция, нарушения договорных обязательств, из­менение спроса, аварии, кражи и т.п. Предприниматель в процессе сво­их действий должен выбрать такую стратегию, которая позволит ему уменьшить степень противодействия, что, в свою очередь, снизит и сте­пень риска.

Существуют различные характеристики риска, описыва­ющие его как действие наудачу, образ действий в неопреде­ленной обстановке, вероятность возникновения убытка или снижения дохода по сравнению с прогнозируемым вариан­том.

Данные характеристики позволяют выделить следующие признаки рисковых ситуаций:

1) нет уверенности в достижении поставленной цели или запланированного показателя — вероятностный характер последствий принятого решения;

2) возможно определить величину потенциального ущерба или выигрыша;

3) имеется альтернативность выбора (рисковать или нет);

4) имеется возможность управления риском, т. е. снижать вероятность его возникновения и размер потерь;

5) реализация управленческого решения производится в ожидании успеха.

 

Риск при разработке управленческого реше­ния — это деятельность по преодолению неопределенности в условиях выбора альтернатив при условии наличия возмож­ности количественной и качественной оценки вероятности достижения поставленных целей. Источником риска являет­ся отсутствие знаний о будущих переменах.

Любой риск характеризуется такими элементами, как не­определенность события, наличие отклонений от поставлен­ной цели (запланированного результата) и небезразличность, т. е. риск должен задевать отдельное лицо, организацию или отдельный процесс, в отношении которых принимается уп­равленческое решение.

Риск существует только при возможной многовариантно­сти развития событий. Например, могут изменяться цены на сырье и материалы, уровень инфляции, спроса и т. д.

Реализация рискового события приводит к трем возмож­ным экономическим результатам:

— отрицательный результат (выражается в виде ущерба, убытка);

— нулевой результат (не происходит отклонения от постав­ленной цели или запланированных результатов);

— положительный результат (выгода, прибыль).

Строго говоря, рисковой может быть названа ситуация, при которой хотя бы один исход развития событий должен быть нежелательным, так как только отрицательный резуль­тат вызывает необходимость мероприятий по снижению или предотвращению риска. Например, действия конкурентов приводят к снижению объемов продаж, а следовательно, по­терям доходов предприятия.

Классификация рисков. Под классификацией рисков следует пони­мать распределение риска на конкретные группы по определенным при­знакам для достижения поставленных целей. Научно обоснованная классификация рисков позволяет четко определить место каждого риска в их общей системе. Она создает возможности для эффективного применения соответствующих методов, приемов управления риском, так как каждому риску соответствует своя система приемов управления риском.

В зависимости от возможного экономического результа­та решения риски делятся на чистые и спекулятивные (рисунок 3).

 

 

Рис. 3. Классификация рисков

 

Большинство экономических оценок и управленческих решений носят вероятностный, многовариантный характер. Поэтому ошибки и просчеты — вещь обычная, хотя и не­приятная. Однако менеджер всегда должен стремиться учитывать возможный риск и предусматривать определенные меры для сни­жения его уровня и компенсации вероятных потерь. В этом, собст­венно, и заключается сущность управления риском. Вопросами теории управления риском занимается риск-менедж­мент.

Риск-менеджмент — специальная форма предпринимательской деятельности. Осуществляют ее профессиональные институты специа­листов, страховые компании, финансовые менеджеры. Главная цель риск-менеджмента — добиться, чтобы в самом худшем случае речь могла идти об отсутствии прибыли, но никак не о банкротстве организации. Международный опыт бизне­са свидетельствует, что причиной большинства банкротств являют­ся грубые ошибки и просчеты в менеджменте. Поэтому предпри­ниматели и менеджеры должны уделять особое внимание эффек­тивному управлению риском.

Основные приемы риск-менеджмента при принятии управленческих ре­шений:

– избежание риска — уклонения от мероприятия, связанного с рис­ком;

– удержание риска — оставление риска за инвестором (предпола­гая покрытие возможных убытков за счет резервных средств инвестора);

– передача риска — передача ответственности за риск, например, страховой компании;

– снижение степени риска — уменьшение вероятности потерь и сокращение ожидаемого их объема.

Способы управления рисками можно разделить на два основных направления, различающихся как целями, так и применяемыми инструментами воздействия:

1) методы предупреждения и ограничения риска;

2) методы возмещения потерь.

К первому направлению (методы предупреждения и ограничения риска), преследующему цель снизить уровень риска, можно отнести следующие методы:

1) тщательную предварительную экспертизу вариантов прини­маемого решения и оценку соответствующих уровней риска;

2) распределение риска — привлечение к процессу осуществле­ния решения нескольких участников, каждый из которых принима­ет на себя определенную долю риска. При этом уровень риска, приходящийся на одного участника, естественно, снижается. Этот метод часто применяется при финансировании крупных проектов, например синдицированный банковский кредит, долевое финанси­рование строительных объектов и т.п.;

3) лимитирование риска — установление предельных сумм из­держек, связанных с определенным решением, например макси­мального размера кредита;

4) использование различного рода гарантий и залоговых опера­ций для обеспечения выполнения обязательств должника;

5) диверсификацию рисков:

– инвестирование капитала организации в различные виды дея­тельности (рекомендуется не менее 12 компаний);

– инвестирование в различные виды ценных бумаг (оптималь­ной величиной считается 8—20 видов);

– оптимизацию структуры инвестиционного портфеля (1/3 — крупные фирмы, 1/3 — средние, 1/3 — мелкие);

– дублирование поставщиков (как минимум два поставщика, а лучше — три-четыре);

– разделение партий (как минимум две партии) при транспор­тировке ценного груза;

– сбыт товаров" и услуг на нескольких рыночных сегментах (различные категории потребителей, клиентов, разные регио­ны и т.п.);

– хранение ценностей в разных местах и т.д.;

6) ориентацию на среднюю норму прибыли (доходность), так как погоня за более высокой прибылью резко увеличивает риск;

7) применение эффективных систем контроля, позволяющих своевременно выявлять и предотвращать возможные потери.

Ко второму направлению (методы возмещения потерь), имеющему цель компенсировать причиненный организации ущерб, следует отнести такие методы управления риском, как резервирование и страхование:

1) резервирование (самострахование) — создание специальных страховых или ре­зервных фондов. Так, например, акционерные общества в соответ­ствии с законом «Об акционерных обществах в Российской Феде­рации» обязаны создавать резервный фонд, предназначенный для покрытия возможных убытков и погашения облигационных займов в случае недостатка прибыли. Кроме того, если это предусмотрено уставом, может создаваться специальный фонд для выплаты диви­дендов по привилегированным акциям;

2) страхование рисков в страховых организациях. Этот способ предполагает заключение договоров страхования различных ком­мерческих рисков, имущества, гражданской ответственности и т.п.

 

Теория игр все шире проникает в практику экономических решений и исследований. Ее можно рассматривать как инструмент, помогающий повысить эффек­тивность плановых и управленческих решений.

Математический аппарат для выбора стратегии в конфликтных си­туациях дает теория игр. Она позволяет предпринимателю или менед­жеру лучше понимать конкурентную обстановку и свести к минимуму степень риска. Анализ с помощью приемов теории игр побуждает пред­принимателя (менеджера) рассматривать все возможные альтернативы как своих действий, так и стратегии партнеров, конкурентов. Формали­зация данного процесса позволяет улучшить понимание проблем в це­лом. Таким образом, теория игр — собственно наука о риске. Теория игр позволяет решать многие экономические проблемы, связанные с выбо­ром, определением наилучшего положения, подчиненного только не­которым ограничениям, вытекающим из условий самой проблемы.

Основные понятия теории игр. В теории используются следующие понятия:

– игра — упрощенная формализованная модель реальной конф­ликтной ситуации. Математически формализация означает, что выработаны определенные правила действия сторон в процессе игры: варианты действия сторон; исход игры приданном вариан­те действия; объем информации каждой стороны о поведении всех других сторон. Одну играющую сторону при исследовании операций может представлять коллектив, преследующий неко­торую общую цель. Однако разные члены коллектива могут быть по-разному информированы об обстановке проведения игры. Выигрыш или проигрыш сторон оценивается численно, другие случаи в теории игр не рассматриваются, хотя не всякий выигрыш в действительности можно оценивать количественно;

– игрок — одна из сторон в игровой ситуации;

– стратегия игрока — правила действия игрока в каждой из воз­можных ситуаций игры. Существуют игровые системы управле­ния — системы, процесс управления в которых рассматривается как игра;

– платежная матрица — матрица эффективности, матрица иг­ры. Она включает все значения выигрышей (в конечной игре). Пусть игрок 1 имеет т стратегий А_i, а игрок 2 — n стратегий В_j(i=1,т; j=1,n). Игра может быть названа игрой т х п. Пред­ставим матрицу эффективности игры двух лиц с нулевой суммой, сопроводив ее необходимыми обозначениями (таблица 1).

Таблица 1

Платежная матрица

Игрок 1, Аi	Игрок 2, Вj
B1	B2	…	Bn	αi
A1	а11	а12	…	а1n	α1
A2	а21	а22	…	а2n	α2
…	…	…	…	…	…
Am	аm1	аm2	…	аmn	αm
βj	β1	β2	…	βn

 

В данной матрице элементы а_ij (значения выигрышей игрока) могут означать и математическое ожидание выигрыша (среднее значение), если выигрыш — случайная величина. Величины α_i, i=1,т - минимальные (максимальные) значения элементов а_ij по строкам и β_j, j=1,n — мак­симальные — по столбцам.

 

При разработке и принятии управленческого решения в условиях неопределенности всегда неизбежен элемент рис­ка, наличие которого проистекает из исходной неопределен­ности информации о состоянии среды, в которой предстоит реализация решения. Теория игр и статистических решений содержит достаточный арсенал методов, позволяющих при­нимать решения в условиях неопределенности. В условиях, когда отсутствуют данные о вероятности, но существует от­даленная возможность оценки результатов действий, также используются специальные приемы:

1. Критерий математического ожидания.

2. Критерий Лапласа — «ориентируйся на среднее».

3. Критерий Вальда (наибольшая осторожность или край­ний пессимизм) — «рассчитывай на худшее».

4. Критерий Сэвиджа (минимизация большого риска) — «рассчитывай на лучшее».

5. Критерий крайнего оптимизма — «верь в удачу» (максимакс).

6. Критерий Гурвица — «компромисс, или критерий пес­симизма-оптимизма».

При реализации данных приемов предполагается, что принятие и реализация управленческих решений проводят­ся в условиях разного состояния среды S_j, количество кото­рых можно подсчитать, — количество S_j конечно и равно п. Все возможные состояния известны, неизвестно только, ка­кое состояние будет иметь место в условиях, когда планиру­ется реализация принимаемого управленческого решения.

Будем также считать, что множество управленческих ре­шений (стратегий) R_i также конечно и равно т.

Допустим, каждому управленческому решению R_i и каж­дому возможному состоянию среды S_j соответствует резуль­тат (исход) V_ij,определяющий результат (выигрыш, полез­ность) при принятии (выборе) j- го решения и реализации i- го состояния.

В ряде случаев в качестве результатов рассматривается матрица рисков || r_ij ||.

 

Содержание и особенности использования указанных критериев.

1. Критерий математического ожидания является первич­ным при использовании приемов принятия решений в условиях неопределенности и риска. Он предназначен для выбора оптимальной стратегии поведения, т.е. пригоден для принятия серии решений.

Математическое ожидание является средним значением случайной величины и может быть рассчитано по формуле:

,

где Pij – вероятность реализации i – го варианта j – й ситуации.

 

2. Критерий Лапласа – «ориентируйся на среднее».

Применяется тогда, когда равновероятны все состояния среды.

 

3. Критерий Вальда (критерий максимина, крайнего пессимизма) - «рассчитывай на худшее». Оптимальной будет стратегия, ориентированная на получение мак­симального из минимальных выигрышей.

Этот критерий ориентирует ЛПР на наихудшие условия и рекомендует выбрать ту стратегию, для которой выигрыш максимален.

 

4. Критерий Сэвиджа (критерий минимакса, минимизации большого риска) — «рассчитывай на лучшее». Принимается стратегия, со­держащая риск, который при различных вариантах об­стоятельств окажется минимальным.

,

где , где , при заданном j.

Критерий Сэвиджа, как и критерий Вальда, - это критерий крайнего пессимизма, но пессимизм проявляется в том, что минимизируется максимальная потеря в выигрыше по сравнению с тем, чего можно было бы достичь в данных условиях.

 

5. Критерий крайнего оптимизма (критерий максимакса)— «верь в удачу».

Максимаксный критерий предполагает, что состояние среды будет наиболее благополучным, поэтому необходимо выбрать решение, обеспечивающее максимальный выигрыш среди максимально возможных.

 

6. Критерий Гурвица (критерий компромисса, или критерий пес­симизма-оптимизма».

,

где Н_А -критерий пессимизма-оптимизма применительно к матрице А,

р -коэффициент пессимизма (оптимизма), выбираемый экспертно из интервала между 0 и1 (0 ≤ р ≤).

Согласно этому критерию при выборе решения в условиях неопределенности не руководствоваться ни крайним пессимизмом (всегда рассчитывать на худшее), ни оптимизмом (все будет наилучшим образом). Рекомендуется некое среднее решение. Использование коэффициента р вносит дополнительный субъективизм в принятие решений.