Оценка интеллектуальной собственности

 

Учебное пособие

 

 

Иркутск

Издательство БГУЭП

 

 

УДК 657.421.32 (075.8)

ББК 65.053я7

Ш63

 

 

Печатается по решению редакционно-издательского совета Байкальского государственного университета экономики и права.

 

Рецензент: канд.экон. наук, доцент Понкратьева Е.А.

 

Ш 63 Шипова Е.В. Оценка интеллектуальной собственности: Учеб.пособие. – Иркутск: Изд-во БГУЭП,2003. – 122с.

ISBN 5 – 7253 – 0000 – 0

 

Содержит основные положения и принципы оценки интеллектуальной собственности. Все разделы снабжена контрольными вопросами и задачами.

Предназначен для практических работников, преподавателей и студентов экономических вузов, может быть использовано в системе повышения квалификации.

 

ББК65.053я7

 

© Шипова Е.В., 2003

E-mail: [email protected], [email protected]

ISBN 5 – 7253 – 0000 –0 © Издательство БГУЭП,2003

 

 

Оглавление

1 Определение и структура нематериальных активов___________________________ 7

2 Сущностные признаки и характеристики объектов нематериальных активов__ 12

3 Интеллектуальная собственность как актив предприятия ___________________25 4 Методология оценки нематериальных активов______________________________ 32

4.1 Цели оценки__________________________________________________________ 32

4.2 Базы оценки__________________________________________________________ 33

4.3 Обязательная оценка___________________________________________________ 37

5 Подходы к оценке ОИС____________________________________________________ 39

5.1 Рыночный подход______________________________________________________ 43

5.2 Затратный подход______________________________________________________ 46

5.3 Доходный подход______________________________________________________ 51

5.3.1. Метод дисконтирования денежного потока_______________________________________________52

5.3.2. Метод прямой капитализации_______________________________________________________ 55

5.3.3. Метод остаточного дохода_________________________________________________________ 56

5.3.4. Метод экспресс – оценки___________________________________________________________ 56

5.3.5. Расчет стоимости роялти___________________________________________________________ 60

5.3.6. Метод освобождения от роялти_____________________________________________________ 68

5.3.7. Метод избыточной прибыли________________________________________________________ 70

5.3.8. Правило 25 %____________________________________________________________________ 70

5.3.9. Метод экспертной оценки__________________________________________________________ 70

6 Методы оценки рисков при оценке стоимости объектов интеллектуальной собственности 74

6.1 Метод корректировки нормы дисконта____________________________________ 75

6.2 Метод достоверных эквивалентов (коэффициентов достоверности)____________ 76

7 Международные и зарубежные стандарты оценки____________________________ 79

8. Заключение_______________________________________________________________ 85

9. Перечень основных законодательных актов, регламентирующих использование и оценку интеллектуальной собственности в Российской федерации_____________________ 86

10. Список использованной литературы________________________________________ 119

 

введение

Успех и долгосрочная устойчивость фирмы в современном мире во многом определяется степенью ее адаптации к ускоряющейся и усложняющейся динамике изменений, происходящих во внутренней и внешней среде. В условиях информационной экономики адаптация является, прежде всего, информационно-интеллектуальным и социально-психологическим процессом. Производственная структура развитых странах уже не дает возможности обеспечивать существенные преимущества фирмы только за счет материальных и финансовых факторов, делая их в принципе общедоступными. Индивидуальные преимущества и лидерство во все большей и большей степени становятся следствием эффективного использования уникальных по своей природе факторов нематериального, неосязаемого характера, включающих в себя объекты интеллектуальной собственности.

Интеграция России в мировое экономическое пространство сдерживается низким научно-технический уровнем производственной сферы, изношенностью материальных активов и дефицитом финансовых ресурсов для их модернизации, но она не оставляет иного выбора отечественным производителям, кроме как поиска возможностей интенсивного использования существующего интеллектуального потенциала, который является, наверное, единственным фактором, который можно мобилизовать в короткие и завоевать устойчивое положение на российском и международном рынках. Являясь базой формирования нематериальных активов фирмы, интеллектуальная собственность играет все большую роль в формировании и повышении стоимости фирмы на рынке.

К сожалению, в отечественной практике понятие нематериальных активов у многих руководителей и специалистов слишком прямо ассоциируется с неосязаемостью, абстрактностью их реальной стоимости. До последнего времени в графе «Нематериальные активы» бухгалтерских балансов большинства российских предприятий значился прочерк или незначительные цифры. Находясь в рамках нормативной бухгалтерской модели фирмы и не имея методических инструментов оценки и отражения нематериальных активов, управленческий персонал достаточно слабо представляет себе необходимость и возможность повышения реальной рыночной стоимости предприятия путем целенаправленного и рационального управления нематериальными активами и, в частности интеллектуальной собственностью.

В настоящее время по оценкам Федерального института сертификации и оценки интеллектуальной собственности и бизнеса («СОИС-SERVAL») в среднем доля нематериальных активов в общей структуре активов всех хозяйствующих субъектов российской экономики уже сегодня составляет 10-15 %. Причем в промышленности на долю этих активов приходится в среднем 15-20 % от общей стоимости активов. Но экспертами также отмечено, что данная оценка носит вербальный характер, так как номинально в бухгалтерском балансе большинства предприятий данные активы не зафиксированы.

Иная ситуация в развитых странах. В США, например, эти цифры вдвое выше в основном за счет иного отношения к юридическому оформлению своих прав и существенно более высокого уровня управления активами предприятий, построенного на принципах тщательного учета, оценки, охраны и внедрения объектов интеллектуальной собственности в производстве. Так, по данным аналитика Пола Страссмана, в конце 1998 года общая стоимость 6 153 американских компаний составила 13,7 трлн. долл., причем стоимость основного капитала 25% наиболее удачных из этих компаний (таких, как Microsoft, Symantec, Oracle, IBM и т.п.) составляет в среднем всего около 14% от их рыночной стоимости. Следовательно, оставшиеся 86% стоимости определяется как стоимость знаний, накопленных компанией,[1] в том числе и стоимость интеллектуальной собственности.

Практика российских предприятий складывается иначе. Созданные внутри предприятия за весь период функционирования знания научно-исследовательского, опытно-конструкторского, организационно-управленческого, маркетингового и иного характера, внутрифирменная культура, опыт и квалификация персонала, торговые марки, репутация и многое другое не рассматриваются как реальные и основные ценности фирмы, а следовательно, воспринимаются как вспомогательные ресурсы и побочные продукты, используются достаточно хаотично и нерационально, редко рассматриваются как основной рыночный продукт компании. Однако следует отметить, что в условиях жесткой конкуренции только уникальный характер интеллектуальной собственности может обеспечить фирме в долгосрочном периоде достаточно прочные и высокие монопольные барьеры, позволяющие получать стабильные доходы на рынке в долгосрочном периоде. И что очень важно, эти барьеры охраняются законами во всем мире. Технологии оценки объектов интеллектуальной собственности (ОИС) позволяют не только определить ценность (стоимость) этого ресурса для собственника. Но и представить его рыночную ценность, уровень востребованности ОИС на рынке, а следовательно и дальнейшую стратегию деятельности собственника по реализации и внедрению ОИС.