ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ1. Суммы инвестиционного проекта. Проект финансируется как за счет собственных средств, так и за счет заемных. Обязательно надо проверить обоснованность запрашиваемой суммы, то есть заемщик должен предоставить план инвестиций с указанием суммы реализации каждого этапа проекта и сроками оплаты. Необходимо проанализировать реальность, целесообразность и конечный результат проекта. Очень часто инвестиционный проект проходит в несколько этапов, для реализации которых требуются как финансовые, так и временные затраты. Покупка недвижимости, земли и их оформление, перевод помещения из жилого фонда в нежилой, реконструкция помещения, покупка оборудования, закуп товара и т.д. В этом случае возможно клиенту предложить ряд условий, касающихся получения необходимой суммы кредита. Например, поэтапная выдача кредита траншами по мере целевого использования каждого транша. 2. Минимально достаточной (целесообразной) суммы. Иногда существуют некоторые условия (материальные и временные расходы по оформлению залога) выполнение или невыполнение которых ведет либо к нецелесообразности получения кредита, либо к необходимости дополнительного получения кредита в другом месте (или в другом банке, или у частных лиц на более жестких условиях). Например, для поездки в Турцию клиенту надо не менее 3000$. Если мы предлагаем ему 1500$, то сама поездка в Турцию при существующих условиях доставки и закупа становится невыгодной для клиента. В этом случае клиент может либо отказаться от предложенной суммы кредита, либо использовать предложенный кредит для закупа товаров в другой, более дешевой стране. Это решение кредитный эксперт может предложить клиенту для того, чтобы клиент отработал первый кредит, и заработал себе хорошую кредитную историю для дальнейшего сотрудничества с банком.
[1] О налогах и других обязательных платежах в бюджет Указ Президента РК, имеющий силу Закона от 24.04.95г № 2235 (с изменениями и дополнениями на 31.03.99г.) [2] Имеется ввиду, что взнос по кредиту должен быть меньше чистой прибыли ПРОГРАММА МАЛОГО БИЗНЕСА КАЗАХСТАНА
ЕВРОПЕЙСКИЙ БАНК РЕКОНСТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ
Финансовый Анализ Основные моменты Кредитования НАТАЛЬЯ ПОТАПОВА АЛМАТЫ 1999 г. ВВЕДЕНИЕ
Настоящее пособие разработано для кредитных экспертов, работающих по программе Европейского Банка Реконструкции и Развития «Кредитование малого бизнеса Казахстана». В настоящем пособии рассматриваются конкретные примеры кредитной технологии IPC по составлению баланса, отчета прибылей и убытков, отчета о движении денежных средств малых предприятий и частных предпринимателей. Даются рекомендации по применению методики перекрестной проверки результатов финансового анализа. В качестве вспомогательной информации для работы кредитных экспертов прилагаются следующие материалы: работа с компьютерной системой IPC, особенности оформления залога недвижимости, схема выдачи и погашения валютных и тенговых кредитов. СОДЕРЖАНИЕ
ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ
Основной принцип кредитной технологии IPC состоит в следующем: заемщик предоставляет всю информацию о себе и своем бизнесе, которая позволяет кредитному эксперту принять решение о возможности кредитования. Информация, полученная от клиента, носит социально – экономический характер, позволяющий свести до минимума риск по кредитованию. На основании результатов финансового анализа, кредитный эксперт делает заключение о возможностях бизнеса вернуть кредит. А на основании социального анализа – наличие желания клиента вернуть кредит. Анализ концентрируется на денежных потоках, доходах и расходах предпринимателя и его семьи в прошлом и настоящем. Эффект от кредита в будущем для принятия решения не учитывается (но цель и сумма по кредиту служит дополнительной информацией о предпринимательской состоятельности клиента). В случае, если заемщик использует кредит в других целях или не получит планируемого результата от своего проекта, то платежеспособность бизнеса клиента останется на анализируемом, за прошлый период, уровне. Такой подход является дополнительной гарантией возврата кредита и уменьшения кредитного риска. Основываясь на результаты финансового анализа, кредитный эксперт принимает решение о кредитоемкости бизнеса клиента и оптимальных условиях для предоставления кредита. В результате финансового анализа составляется: 1. Баланс 2. Отчет прибылей и убытков 3. Движение денежных средств Что показывают эти отчеты 1. Баланс – размер бизнеса клиента и источники его финансирования. 2. Отчет прибылей и убытков – прибыльность бизнеса. 3. Отчет о движении денежных средств – ликвидность бизнеса ПРИМЕР За кредитом в сумме 4 000 долларов США обратился частный предприниматель. Клиент занимается розничной торговлей женской одеждой на центральном рынке. Закуп товаров производит в Пекине один раз в месяц в среднем на сумму 1000 долларов США. Расходы по доставке товаров составляют 10 % от суммы закупа. Расходы по аренде места на рынке составляют 150 долларов в месяц. У клиента на складе товаров на 1500 долларов США по закупочной цене. В кассе у клиента на день проведения анализа было 15 долларов в тенговом эквиваленте. Клиент сказал, что он сделал предоплату за товар в сумме 1000 долларов США. Расходы на семью составляют 200 долларов США. Среднемесячная выручка составляет 2000 долларов США. Средняя наценка на товар составляет 60 %. Надо составить баланс и ОПиУ. БАЛАНС
ОПиУ
|
