Методические указания и задание к расчетной части работы

 

Расчетная часть контрольной работы состоит из определения кредитоспособности заемщика на основе финансовой отчетности, расчета суммы к погашению и оформления кредитного договора.

Под кредитоспособностью заемщика понимается способность и стремление заемщика отвечать по своим обязательствам в срок и в полном объеме. Существует несколько методов определения кредитоспособности. В данной работе необходимо определить кредитоспособность на основе метода финансовых коэффициентов. В рамках метода используется две методики: расчет средневзвешенного коэффициента и рейтинг.

Для проведения расчетов необходимо на основе данных приложения 4 заполнить Баланс и Отчет о прибылях и убытках (прил.5). Можно использовать и отчетность предприятия, на котором работает студент (исключение составляют бюджетные и кредитные организации).

На основании данных отчетности рассчитываются финансовые коэффициенты в соответствии с методикой, приведенной в приложении 2. Полученные значения сравниваются с рекомендованными значениями и, на основе полученного результата по каждому коэффициенту определяется класс (см. таблицы в приложении 2). Показателям, отнесенным к первому классу, присваивается 100 баллов, второму - 200, третьему -300. Студентом самостоятельно в зависимости от типа производства (фондоемкий, материалоемкий, трудоемкий) и срока кредита выделяется три приоритетных показателя. Желательно письменно обосновать свой выбор.

Например, для долгосрочного кредита фондоемкому производству к приоритетным показателям можно отнести: рентабельность капитала, фондоотдачу и коэффициент текущей ликвидности. Этим показателям присваиваются соответствующие весовые коэффициенты 20%, 15% и 10%. Все остальные показатели имеют равные весовые коэффициенты. Сумма всех весовых коэффициентов равна 100%. Предположим, что после сравнения с рекомендуемыми значениями показателям были присвоены, соответственно первому приоритетному показателю первый класс, второму – третий класс и так далее, то средневзвешенный балл рассчитывается (100х20+300х15+ …)/100.

Значение средневзвешенного балла сравнивается со шкалой:

100¸150 присваивается первый класс заемщика;

151¸250 присваивается второй класс заемщика;

251¸300 присваивается третий класс заемщика.

К первому классу относятся наиболее привлекательные заемщики. Ко второму классу относятся средние по кредитоспособности заемщики. К третьему классу относятся заемщики с повышенным кредитным риском.

По методу рейтинга классов четыре. На основе сравнения значений отобранных показателей с рекомендуемыми значениями (табл. 7 прил.2) определяются баллы. Баллы суммируются, и на основе сравнения результата со шкалой определяется класс.

Свыше 75 баллов – 1 класс, заемщик высокой кредитоспособности.

От 30 до 75 баллов включительно – 2 класс, заемщик средней кредитоспособности.

От 10 до 30 баллов включительно – 3 класс, неустойчивый заемщик.

До 10 баллов включительно – 4 класс, неплатежеспособный заемщик.

Если по обеим методикам присвоен одинаковый класс, то он принимается для дальнейших решений по условиям кредита. Если получены разные классы, то решение принимается студентом, исходя из значений и динамики приоритетных показателей.

Рассчитывается сумма к погашению и оформляется кредитный договор.

Предлагается определить расходы заемщика по погашению кредита при условии его погашения единовременным платежом без создания погасительного фонда. При использовании схемы начисления простых процентов расчет производится по формуле:

 

,

(1)

,

(2)

 

 

где S - наращенная сумма; P-сумма первоначального кредита; I- сумма платы за кредит; t-срок ссуды (кредита) в годах; i-номинальная ставка банковского процента (по умолчанию – годовая); N– кратность начисления платежей в году, если задан срок начисления в днях, то расчетное количество дней в году (временная база); n- кратность начисления за срок кредита, количество дней срока кредита.

 

При начислении банками суммы процентов по кредитным договорам, заключенным с резидентами Российской Федерации, в расчет принимается фактическое количество календарных дней, на которое размещены денежные средства. При этом за временную базу берется действительное число календарных дней в году (365 или 366 дней соответственно).

Например, ссуда 20 000 р. была выдана 12 марта до 28 декабря 2009 г. под 20 % годовых. Определить сумму к погашению.

Точное число дней ссуды по месяцам: март – 20, апрель – 30, май – 31, июнь – 30, июль – 31, август – 31, сентябрь – 30, октябрь – 31, ноябрь – 30, декабрь - 28. День выдачи и день погашения ссуды считаются за один день. Итого получим 291 день.

Единовременный платеж по погашению долга составит руб.

Процентные деньги за пользование ссудой равны 3 189,04 руб. Заполнение кредитного договора может осуществляться как в соответствии с образцом, так и по форме реально заключенного кредитного договора предприятия.

Таким образом, состав контрольной работы:

1. Содержание с указанием страниц.

2. Теоретическая часть с указанием темы каждого вопроса.

3.Расчетная часть, содержащая:

· расчет финансовых показателей (название показателя, формула расчета, шкала для сравнения, расчет значения и вывод по присвоению класса;

· расчет весов с привязкой к показателям, расчет средневзвешенного балла, вывод по присвоению класса на основании сравнения со шкалой;

· расчет в табличной форме рейтинга; определение класса на основе сравнения суммы баллов со шкалой;

· итоговый вывод по классу заемщика;

· расчет погашения кредита;

· выводы по условиям кредита со ссылкой на кредитный договор.

4.Список использованной литературы

5.Приложения: баланс, отчет о прибылях и убытках, кредитный договор.

 

МЕТОДИКА РАСЧЕТА ФИНАНСОВЫХ КОЭФФИЦИЕНТОВ ССУДОЗАЕМЩИКА

 

Для определения класса заемщиков необходимо рассчитать финансовые коэффициенты, наиболее часто применяемые при оценке финансового состояния заемщика. Финансово-экономические показатели разделены на четыре основные группы, отражающие различные стороны финансового состояния предприятия:

· Коэффициенты ликвидности;

· Коэффициенты финансовой устойчивости;

· Коэффициенты деловой активности;

· Коэффициенты рентабельности.

Перечень и методика расчета показателей устанавливается коммерческим банком.

I. Показатели ликвидности

Ликвидность актива характеризует способность актива трансформироваться в денежные средства для расчетов по обязательствам. Рассчитывается три показателя: коэффициент абсолютной, быстрой и текущей ликвидности.

1. Коэффициент абсолютной ликвидности

Рассчитывается по формуле:

 

,

(3)

 

где К_ал - коэффициент абсолютной ликвидности; ДС - денежные средства;КФВ - краткосрочные финансовые вложения; ТО-текущие обязательства.

2. Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности

Рассчитывается по формуле:

 

,

(4)

 

 

где К_бл - коэффициент быстрой ликвидности; ДЗ- дебиторская задолженность (до года).

 

 

3. Коэффициент текущей ликвидности

Рассчитывается по формуле:

 

,

(5)

 

где К_тл - коэффициент текущей ликвидности; ОА – оборотные активы.

 

Таблица 2

Классификация заёмщиков по коэффициентам ликвидности

Наименование показателя	Рекомендуемые значения по классам
I	II	III
Коэффициент текущей ликвидности	>2	1¸ 2	<1
Коэффициент быстрой ликвидности	>0,9	0,5¸0,9	<0,5
Коэффициент абсолютной ликвидности	>0,2	0,1¸0, 2	<0.1

 

II. Показатели финансовой устойчивости.

 

Финансовая устойчивость предприятия характеризует независимость предприятий от внешних и краткосрочных источников финансирования. Показатели финансовой устойчивости отражают структуру активов и пассивов, их соотношения. Рассчитывается четыре показателя: коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, коэффициент концентрации собственного капитала, финансовый леверидж, коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженностей:

 

4. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

Рассчитывается по формуле:

 

,

(6)

 

где СК – собственный капитал; ВНА – внеоборотные активы.

5. Коэффициент концентрации собственного капитала (финансовой независимости)

Рассчитывается по формуле:

 

,

(7)

где К_СК - коэффициент концентрации собственного капитала; ВБ-валюта баланса.

6. Финансовый рычаг (леверидж)

Рассчитывается по формуле:

 

,

(8)

Где К_фр- финансовый рычаг; ЗК- заемный капитал (долгосрочные заимствования.

7. Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности

Рассчитывается по формуле:

 

,

(9)

где К_дк - коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности; ДЗ- сумма дебиторской задолженности; КЗ- кредиторская задолженность.

Таблица 3

Классификация заёмщиков по коэффициентам финансовой

устойчивости

Наименование показателя	Рекомендуемые значения по классам
I	II	III
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	>20%	0%¸ 20%	<0%
Коэффициент концентрации собственного капитала	>0,6	0,4¸0,6	<0,4
Финансовый леверидж	0%¸ 20%	20%¸ 80%	>80%
Коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности	>1	0,5¸1	<0,5