На единицу продукции;

В современной литературе по менеджменту понятие «организация» рассматривается как некоторое относительно обособленное структурное подразделение в общей системе общественного разделения труда. Критерием такого обособления является экономическая самостоятельность, организационная целостность (существование внутренней и внешней среды), наличие специализированных информационных структур. Под организацией можно понимать отдельную фирму, предприятие, офис, акционерное общество, банк, компанию страховую, туристическую и др., а также структурные единицы системы государственного управления.

Возможность кризиса определяется рискованным развитием, которое проявляется в вероятности возникновения кризиса, опасности кризисных ситуаций. Каждая организация имеет свои конкурентные преимущества, свои возможности его реализации подчиняется закономерностям циклического развития всей социально-экономической системы. Это могут быть факторы внешние и внутренние, общие и специфические.

Внешние факторы характеризуют экономическую конъюнктуру, влияющую на организацию, от которой она не может не зависеть. Системный кризис экономической системы страны не может не отражаться на экономике отдельной фирмы. Степень влияния кризиса народно-хозяйственной системы на компанию зависит от области деятельности, формы собственности, размеров, направлений деятельности, а также от внутренних факторов, таких как профессионализм управления, персонала, социальная атмосфера, экономический потенциал и др. Организация может успешно противодействовать кризисным явлениям или не использовать методологию антикризисного управления.

Для каждой организации характерна своя комбинация причин и условий развития кризиса.

Факторы возникновения кризисов в организации могут быть разными.

Но очень важно видеть симптомы кризисного развития и своевременно применять методы антикризисного менеджмента. Необходимо различать факторы, симптомы и причины кризиса. Симптомы проявляются в критериях и в динамике показателей, отражающих функционирование и развитие организации.

К проблеме возникновения кризисов в организации можно подойти и с системологических позиций. Система в процессе своей жизнедеятельности может находиться либо в устойчивом, либо в неустойчивом состоянии. Различают статическую и динамическую устойчивость. На устойчивость системы влияют внешние и внутренние факторы. Если устойчивость в основном диктуется внешними факторами, то ее принято называть внешней, если внутренними факторами – то внутренней.

Анализ переходных периодов показывает, что в самом общем виде в зависимости от степени изменений, происходящих заданный интервал времени, все переходные периоды можно классифицировать тремя уровнями.

Первый уровень, далее его будем называть гомеостатическим, связан с такими изменениями, которые отражаются только на поведении системы, но не изменяют ее структуры и элементного состава.

Второй уровень, далее его будем называть инновационным, связан с такими изменениями, которые отражаются на структуре и элементном составе системы.

Третий уровень, далее его будем называть бифуркационным, связан с такими изменениями, которые, значительным образом отражаются на структуре и элементном составе системы. Естественно, что на предложенные объективные процессы могут накладываться субъективные факторы, которые связаны с состояниями, отличающимися от принятых.

В результате жизнедеятельности систем происходит изменение тенденций их существования. Периоды изменения тенденций жизнедеятельности систем в результате исчерпания внутренних возможностей системы (потенциала системы) или же под воздействием внешних факторов являются переходными периодами или, согласно принятой классификации, в отдельных случаях кризисами.

В менеджменте знания о кризисе, его возможных проявлениях в жизнедеятельности системы – основой базис для разработки эффективной программы антикризисных мероприятий.

Один из наиболее рациональных заключается в выделении пятиэтапного цикла развития.

Первый этап имеет название эксплерентного. Он характеризует зарождение фирмы в рыночной экономической среде, формирование ее первоначальной структуры. Это этап скрытого (латентного) развития будущей целостности.

Еще не оформились признаки полной внешней дифференциации и внутренней интеграции фирмы, но уже появились ее некоторые черты, посылки, потенциальные характеристики.

Такие организации (фирмы) называются эксплерентными. Компания продолжает расти и увеличиваться и вступает в новый этап – патиентный. В связи с тенденциями роста необходима реструктуризация, разделение направлений управленческой деятельности, рост результативности деятельности. Это этап завоевания какого-либо сегмента рынка, упрочения своих рыночных позиций, выработки конкурентной стратегии, повышения роли маркетинга в управлении фирмой. На этом этапе также существует опасность кризиса.

Но она незаметна, так как внутреннее развитие характеризуется устойчивыми тенденциями. Третий этап развития организации – виолентный. Компания завоевывает устойчивое положение на рынке.

Организация может успешно конкурировать. Виоленты – это фирмы со стратегией активного маркетинга, массовым выпуском пользующейся спросом продукции, крупные инновационные предприятия.

Существует три вида подобных организаций: национальный виолент, интернациональный виолент, деструктурированный виолент. Национальные виоленты почти всегда организуют венчурные, в том числе экплерентные организации, связанные с инновационной деятельностью, современными организационными структурами.

В процессе развития компании нередко утрачивают былой динамизм, обретая взамен устойчивую стабильность (их положение называют позицией «могучего слона»). Стабильность достигается большими размерами, наличием широкой международной сети филиалов, диверсификацией. В условиях жестокой конкуренции трудно удерживать лидерство в инновациях, но обширное проникновение на рынок позволяет обеспечить более стабильные позиции в конкурентной борьбе. При этом возможна и такая ситуация.

Попавшая в полосу кризисного развития фирма нередко утрачивает самостоятельность или медленно переходит на второстепенные роли в экономическом развитии, превращаясь в деструктурированный виолент. Четвертый этап называется коммутантным. Он представляет собой состояние фирмы в период упадка, когда развитие заходит в тупик.

Структура упрощается, а выросшие и окрепшие конкуренты вытесняют с рыночного пространства и становятся более эффективными. Так появляются фирмы-коммутанты – малые и средние предприятия, ориентированные преимущественно на региональные рынки, использование достижений фирм виолентов. Пятый этап называется леталентным.

Он характеризуется деструктуризацией фирмы, прекращением ее существования в прежней форме. На данной стадии возникают фирмы – леталенты. Это распадающиеся фирмы или фирмы, осуществляющие диверсификацию с полным изменением профиля деятельности.

Такие глубокие изменения, естественно, могут породить целую гамму осложнений самого различного характера, в том числе и рыночных позиций.

В практике антикризисного управления очень важно уметь диагностировать наступление кризиса, отделять изменения переходного периода от изменений нормального функционирования фирмы.

 

 

На единицу продукции;

2. Балансовая:

2.1 Прибыль от реализации продукции (товаров, работ, услуг)

2.2 Прибыль от прочей реализации (от продажи товарно-материальных ценностей, от реализации основных фондов, НМА);

2.3 Доходы и расходы от внереализационных операций

2.3.1 по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях;

2.3.2 штрафы, пени, неустойки, полученные и уплаченные;

2.3.3 прибыли и убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году;

2.3.4 поступления долгов и дебиторской задолженности;

2.3.5 поступление от других предприятий и организаций финансовой помощи, пополнение фондов специального назначения и пр.

3. Налогооблагаемая;

4. Льготируемая (не облагаемая налогом);

5. Остающаяся в распоряжении предприятия (после уплаты налогов);

6. Чистая (прибыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций (штрафы, пени), дивидендов и отчислений в благотворительные фонды).

При изучении динамики показателей прибыли их сопоставимость обеспечивается путем перерасчета на индекс цен. Индекс роста цен определяется по формуле:

,

где К₁ – выпуск продукции в отчетном периоде в натуральных единицах измерения; Ц₁ – цена единицы продукции в отчетном периоде; Ц₀ – цена единицы продукции в базисном периоде.

На полученный индекс корректируется прибыль от реализации за базисный (прошлый) период. Этот индекс нельзя распространять на финансовый результат от прочей реализации и внереализационные результаты, для них необходимо рассчитать отдельный индекс. Рассматриваемый индекс цен включает и изменение цен на материалы, тарифов на энергию, оплату труда и др., так как в основе цены лежит полная себестоимость единицы реализуемой продукции.

Экономические результаты финансово-хозяйственной деятель­ности предприятия также характеризуются распределением и ис­пользованием прибыли.

К основным направлениям распределения прибыли относятся:

- налоги, уплачиваемые за счет прибыли,

- ку­понные (процентные) выплаты по долговым ценным бумагам (облигациям, векселям),

- дивиденды по привилегированным и обыкновенным акциям,

- отчисления в фонды предприятия (накопления, развития производства, потребления, материального стимулирова­ния, социально-культурного развития и др.).

 

Анализ финансовых результатов от реализации

продукции работ и услуг

 

Основную часть прибыли предприятия получают от реализа­ции продукции и услуг. В процессе анализа изучаются динами­ка, выполнение плана прибыли от реализации продукций и оп­ределяются факторы изменения ее суммы.

Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности:

- объема реализации продукции (VРП);

- ее структуры (УД_i);

- се­бестоимости (С_i);

- уровня среднереализационных цен (Ц_i).

Объем реализации продукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.

Структура товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет и, наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.

Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости при­водит к соответствующему росту суммы прибыли, и наоборот.

Изменение уровня среднереализационных цен и величина прибыли находятся в прямо пропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот.

Следует проанализировать также выполнение плана и ди­намику прибыли от реализации отдельных видов про­дукции, величина которой зависит от трех факторов первого порядка: объема продажи продукции (VРП_i), себестоимости (С_i) и среднереализационных цен (Ц_i). Факторная модель при­были от реализации отдельных видов продукции имеет вид:

П_i = VРП_i (Ц_i – С_i).

 

Анализ уровня среднереализационных цен

 

Среднереализационная цена единицы продукции - отноше­ние выручки от реализации соответствующего вида продукции к объему его продаж. На изменение ее уровня оказывают влия­ние такие факторы, как:

- качество реализуемой продукции;

- рын­ки ее сбыта;

- конъюнктура рынка;

- инфляционные процессы.

Качество товарной продукции - один из основных факто­ров, от которого зависит уровень средней цены реализации. За более высокое качество продукции устанавливают более высокие цены, и наоборот.

Изменение среднего уровня цены изделия за счет его качества (DЦ_кач) можно определить по формуле:

где Ц_н и Ц_п - соответственно цена изделия нового и прежнего качества; VРП_н - объем реализации продукции нового качес­тва; VРП_общ - общий объем реализованной продукции i-го вида за отчетный период.

Если на протяжении года произошло изменение отпускных цен на продукцию по сравнению с плановыми в связи с инфля­цией, то изменение цены по каждому виду продукции умножает­ся на объем ее реализации по новым ценам и делится на общее количество реализованной продукции за отчетный период.

 

Методика факторного анализа прибыли

по системе директ-костинг

 

Последнее время все больший интерес проявляется к методике анализа прибыли, которая базируется на делении производственных и сбытовых затрат на переменные и постоянные и категории маржинального дохода. Такая методика широко применяется в странах с развитыми рыночными отношениями. Она позволяет изучить зависимость прибыли от небольшого круга наиболее важных факторов и на основе этого управлять процессом формирования ее величины. В отличие от методики анализа прибыли, которая применяется на отечественных предприятиях, она позволяет более полно учесть взаимосвязи между показателями и точнее измерить влияние факторов.

В нашей стране при анализе прибыли обычно используется следующая модель:

П = К (Ц - С),

где П - сумма прибыли, К - количество (масса) реализованной продукции; Ц - цена реализации; С -себестоимость единицы продукции.

При этом исходят из предположения, что все приведенные факторы изменяются сами по себе, независимо друг от друга. Прибыль изменяется прямо пропорционально объему реализации, если реализуется рентабельная продукция. Если продукция убыточна, то прибыль изменяется обратно пропорционально объему продаж.

Однако здесь не учитывается взаимосвязь объема производства (реализации) продукции и ее себестоимости. При увеличении объема производства (реализации) себестоимость единицы продукции снижается, так как обычно возрастает только сумма переменных расходов (сдельная зарплата производственных рабочих, сырье, материалы, технологическое топливо, электроэнергия), а сумма постоянных расходов (амортизация, аренда помещений, повременная оплата труда рабочих, зарплата и страхование административно-хозяйственного аппарата и др.) остается, как правило, без изменения. И, наоборот, при спаде производства себестоимость изделий возрастает из-за того, что больше постоянных расходов приходится на единицу продукции.

В зарубежных странах для обеспечения системного подхода при изучении факторов изменения прибыли и прогнозирования ее величины, используют маржинальный анализ, в основе которого лежит маржинальный доход.

Маржинальный доход (МД) - это прибыль в сумме с постоянными затратами предприятия (Н):

мд = п + н

Отсюда

п = мд - н

Сумму маржинального дохода можно в свою очередь представить в виде произведения количества проданной продукции (К) и ставки маржинального дохода на единицу продукции (Д_с):

П = К Д_с - Н,

Д_с = Ц – V,

П = К (Ц - V) - Н, (2)

где V - переменные затраты на единицу продукции.

Формула (2) используется для анализа прибыли от реализации одного вида продукции. Она позволяет определить изменение суммы прибыли за счет количества реализованной продукции, цены, уровня удельных переменных и суммы постоянных затрат.

 

Оценка эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия

 

Общая характеристика эффективности деятельности предприятия

Общая характеристика эффективности финансово-хозяйствен­ной деятельности предприятия может быть дана с помощью таких показателей, как: 1) эффективность использования основных фон­дов (фондоотдача, фондовооруженность, фондоемкость); 2) эф­фективность инвестиций (капиталоотдача, капиталоемкость); 3) эф­фективность использования трудовых ресурсов (производительность труда, трудоемкость); 4) общая эффективность хозяйственной дея­тельности (рентабельность, прибыльность); 5) эффективность ис­пользования активов (число оборотов товарных запасов, отдача те­кущих активов, недвижимости, общих активов, чистого оборотно­го капитала); 6) эффективность использования акционерного капитала (доход на акцию, дивиденды на акцию, отношение ры­ночной цены акции к доходу на акцию).

Принципом оптимальной технико-экономической деятельнос­ти предприятия является минимизация затрат на производство еди­ницы продукции (работ, услуг), которая достигается при наиболее полном (с точки зрения особенностей и условий данного предпри­ятия) соблюдении требований технологии и обеспечения качествен­ных характеристик. Различают следующие виды эффективности:

· эффективность затрат;

· эффективность финансово-хозяйственной деятельности;

· эффективность инвестиций;

· эффективность специализации;

· эффективность производственно-хозяйственных связей;

· эффективность административной структуры;

· эффективность финансового менеджмента.

Среди факторов, влияющих на эффективность технико-эконо­мической деятельности предприятия, можно выделить:

· народнохозяйственные (общие социально-экономические тен­денции развития народного хозяйства, научно-технический про­гресс, инвестиционная политика);

· территориальные (природно-климатические условия, геогра­фическое местоположение, инвестиционный климат и потенциал региона);

· отраслевые (общие сравнительные характеристики отрасли в структуре народного хозяйства, конъюнктура отраслевого рынка);

· интенсивные (рост производительности труда, фондоотдачи, материалоотдачи, капиталоотдачи и снижение трудоемкости, фондоемкости, материалоемкости, капиталоемкости);

· экстенсивные (рост объема используемых сырья, материалов, топлива, электроэнергии, трудовых ресурсов);

· структурно-организационные (организационная структура уп­равления, производства, снабжения и сбыта, производственно-эко­номических связей);

· общие (состояние материально-технической базы отраслей производства, характер производства и его отраслевые особеннос­ти);

· специфические (соотношение между линейной, функциональ­ной и другими формами организации управления, степень соответ­ствия структуры аппарата управления иерархической структуре про­изводства, соотношение между отраслевой и территориальной, цен­трализованными и децентрализованными формами управления, структура применяемых методов управления, уровень механизации и автоматизации управленческих работ, квалификация работников и эффективность их труда);

· особые факторы неопределенности и риска.

Отметим, что на эффективность финансово-хозяйственной дея­тельности предприятия оказывает влияние множество факторов ин­тенсивного и экстенсивного характера, среди которых можно вы­делить параметры живого труда (численность занятых, производи­тельность труда), параметры овеществленного труда (стоимость основных производственных фондов, фондоотдача), совместное влияние живого и овеществленного труда (фондовооруженность, фондоотдача).

 

 

Анализ рентабельности предприятия

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, отражают окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их используют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании.

Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:

1) показатели, характеризующие окупаемость издержек про­изводства и инвестиционных проектов;

2) показатели, характеризующие прибыльность продаж;

3) показатели, характеризующие доходность капитала и его частей.

Все показатели могут рассчитываться на основе балансовой прибыли, прибыли от реализации продукции и чистой прибыли.

Рентабельность производственной деятельности (окупаемость издержек) - отношение валовой (П_рп) или чистой прибыли (ЧП) к сумме затрат по реализованной продук­ции (З_рп):

или

Она показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каж­дого рубля, затраченного на производство и реализацию про­дукции. Может рассчитываться в целом по предприятию, от­дельным его подразделениям и видам продукции.

Аналогичным образом определяется окупаемость инвестици­онных проектов: полученная или ожидаемая сумма прибыли от проекта относится к сумме инвестиций в данный проект.

Рентабельность продаж (оборота) - отношение при­были от реализации продукции, работ и услуг или чистой при­были к сумме полученной выручки (В):

или .

 

Характеризует эффективность предпринимательской дея­тельности: сколько прибыли имеет предприятие с рубля про­даж. Широкое применение этот показатель получил в рыноч­ной экономике. Рассчитывается в целом по предприятию и от­дельным видам продукции.

Рентабельность (доходность) капитала - отношение балансовой (валовой, чистой) прибыли к среднегодовой стоимос­ти всего инвестированного капитала (KL) или отдельных его слагаемых: собственного (акционерного), заемного, основного, оборотного, производственного капитала и т.д.:

В процессе анализа следует изучить динамику перечисленных показателей рентабельности, выполнение плана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения с предприятиями-конкурентами.

Уровень рентабельности производственной деятельности (окупаемость затрат), рассчитанный в целом по предприятию, зависит от трех основных факторов первого порядка:

- изменения структуры реализованной продукции;

- ее себестоимости;

- средних цен реализации.

Затем необходимо сделать факторный анализ рентабель­ности по каждому виду продукции. Уровень рентабельности отдельных видов продукции зависит от изменения среднереализационных цен и себестоимости единицы продукции:

 

Уровень рентабельности продаж отдельных видов продукции зависит от среднего уровня цены и себестоимости изделия:

 

Методика анализа рентабельности

по системе директ-костинг

Методика анализа рентабельности, применявшаяся и применяемая на отечественных предприятиях, также не учитывает взаимосвязь затраты-объем-прибыль. По данной методике уровень рентабельности не зависит от объема продаж, так как с изменением последнего происходит равномерное увеличение прибыли и суммы затрат. В действительности и прибыль, и издержки предприятия не изменяются пропорционально объему реализации продукции, поскольку часть расходов является постоянной. Поэтому в маржинальном анализе расчет влияния факторов на изменение уровня рентабельности отдельных видов продукции производится по следующей модели: