Методические рекомендации по анализу финансово-хозяйственной деятельности предприятия

 

Цель данного раздела – оценка имущественного и финансового состояния предприятия.

Задачи:

· определение финансового состояния предприятия на текущий момент с позиции его рентабельности и эффективности использования производственных и трудовых ресурсов;

· выявление тенденций и закономерностей в развитии предприятия за исследуемый период;

· определение факторов, отрицательно влияющих на финансовое состояние предприятия;

· составление выводов по проведенному анализу.

Основные направления анализа:

· анализ структуры баланса;

· анализ прибыльности деятельности предприятия;

· анализ платежеспособности (ликвидности) и финансовой устойчивости предприятия.

· анализ деловой активности;

· анализ производительности труда.

Информационная база для проведения анализа:

· годовая и квартальная бухгалтерская отчетность;

· необходимые аналитические расшифровки о движении средств и изменении источников;

· управленческая информация;

· учетная политика предприятия;

· информация о штатном составе предприятия и эффективности его использования.

Период анализа – 3 последних финансовых года на момент проведения анализа.

Порядок проведения анализа.

Анализ хозяйственного и финансового состояния проводится в строгой последовательности и в несколько этапов.

1 этап –сбор необходимой аналитической информации для проведения анализа. Для этого необходимо:

а) четко определить цель и задачи анализа;

б) определиться с объемом необходимой информации, составить ее перечень;

в) сделать запрос в соответствующие службы предприятия для получения информации.

2 этап – аналитическая обработка полученной информации. Для этого необходимо:

а) рассчитать показатели, характеризующие хозяйственное и финансовое состояние предприятия;

б) дать качественную характеристику динамике рассчитанных показателей.

3 этап - подготовка аналитического заключения по проведенному анализу. Для этого необходимо:

а) выявить причины, вызвавшие изменения хозяйственного и финансового состояния предприятия;

б) составить вывод по результатам проведенного анализа.

В процессе анализа необходимо учитывать факторы, влияющие на эффективность деятельности, а, следовательно, и на финансовое состояние предприятия. Все факторы подразделяются на две группы внутренние и внешние и группируются по следующим классификационным признакам:

• существенные и несущественные в зависимости от ситуации анализа;

• постоянные и временные;

• общие и специфические;

• экстенсивные и интенсивные;

• поддающиеся и не поддающиеся количественной оценке.

При рассмотрении внутренних факторов необходимо учитывать такие аспекты в управлении предприятием, как организационная структура предприятия, структура затрат, управление персоналом, мотивация труда, организация управления запасами и продажами и т.п.

Внешняя среда существенно влияет на финансовое состояние предприятия и определяет необходимость его изменения его деятельности в том или ином направлении. Поэтому при рассмотрении внешних факторов необходимо учитывать как макроэкономические, создающие общие условия, в которых осуществляется деятельность предприятия, так и состояние отрасли и ее перспективы, объективно существующие рыночные условия и место предприятия на рынке, степень конкуренции и т.п.

Подходы к анализу деятельности предприятия.

Организация аналитической процедуры состоит из двух моделей:

1. экспресс-анализа имущественного и финансового состояния, целью которого общая оценка финансового состояния предприятия динамики его развития;

2. углубленного анализа- конкретизирует, дополняет и расширяет отдельные аспекты экспресс-анализа в истекающем отчетном периоде, а также возможностей его развития на перспективу.

Для написания второго раздела дипломной работы достаточно проведение экспресс-анализа, по завершении которого делается аналитическое заключение о хозяйственном и финансовом состоянии и его влиянии на рассматриваемую основную проблему дипломной работы.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия рекомендуется проводить в следующей последовательности:

1. Общая характеристика экономического и финансового положения предприятия:

- краткая историческая справка о предприятии;

- описание общей направленности деятельности предприятия и факторов, влияющих на него;

- информация основных показателей деятельности предприятия на анализируемый период (можно в форме сводной таблицы):

а) размер имущества (активы), в том числе основные средства (выделить отдельно);

б) собственный капитал;

в) выручка по видам производимой продукции (работ и услуг);

г) прибыль;

д) чистая прибыль;

2. Оценка и анализ экономического потенциала предприятия:

- оценка и качественных сдвигов в имущественном положении;

- вертикальный анализ баланса;

- горизонтальный анализ баланса;

- анализ эффективности использования основных фондов;

- оценка финансового положения;

- оценка ликвидности;

- оценка деловой активности;

- оценка финансовой устойчивости;

- оценка существующей системы мотивации работников, ее сильные и слабые стороны.

3.Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

- Оценка основной деятельности.

- Анализ рентабельности.

Оценка и анализ экономического потенциала предприятия в дипломной работе рекомендуется проводить, применяя следующие методы:

· горизонтальный и вертикальный анализ

· анализ ликвидности баланса

· анализ финансовой устойчивости;

•анализ деловой активности.

Цель построения горизонтального (пространственного) баланса заключается в сравнении показателей статей бухгалтерской отчетности (Ф№1 и Ф№2) с соответствующими параметрами предыдущих периодов и анализ их изменений по сравнению с изменениями других статей. Горизонтальный анализ целесообразно проводить в программе Exel.Пример и форма горизонтального баланса приводится в приложении № 1.

Методология расчета. Здесь возможны два варианта построения горизонтального баланса:

1. когда за базовый период принимается первый год отчетности и по отношению к нему рассчитываются отклонения по всем статьям баланса и отчета о прибылях и убытках;

2. когда отклонения рассчитываются к каждому предыдущему периоду.

В первом случае анализ отклонений проводится за весь период (в частности за 3 года), во втором – анализ отклонений проводится за каждый анализируемый год.

Расчет отклонений можно проводить как в стоимостном выражении, так и в относительных показателях. Для более четкого представления о динамике изменений целесообразно расчеты проводить в относительных показателях (процентах).

В процессе анализа необходимо выявить, какие статьи существенно изменяются, и за счет чего это происходит, связывая с существующими внутренними и внешними условиями деятельности предприятия.

Цель построе6ния вертикального (структурного) баланса – определить удельные веса отдельных статей баланса в общем итоговом показателе и последующем сравнении полученного результата с данными предыдущих периодов

Вертикальный анализ можно проводить как по исходной, так и по агрегированной отчетности. Данный анализ оценить соотношение между внеоборотными и оборотными активами, собственным и заемным капиталом, определить структуру капитала по его элементам, увидеть существенное уменьшение одних статей баланса вызвало увеличение других статей баланса при прочих равных условиях. Пример и форма вертикального баланса приводится в приложении № 2.

Вертикальный анализ одновременно позволяет дать аналитическую оценку изменениям в имущественном положении предприятия. Однако, учитывая, что современная форма отчетности (баланс нетто) составляется укрупнено, в зависимости от цели анализа рекомендуется использовать аналитическую информацию о состоянии отдельных видов и групп имущества.

Анализ ликвидности баланса заключается в определении степени покрытия обязательств предприятия его активами.

Чем быстрее предприятие сможет выполнить свои обязательства пред кредиторами, тем степень ликвидности будет выше.

Активы группируются по степени из ликвидности и скорости превращения их в денежные средства:

А1 Наиболее ликвидные активы – денежные средства и краткосрочные финансовые вложения;

А2 Быстрореализуемые активы – дебиторская задолженность, срок погашения которой ожидается в течении 12 месяцев;

А3 Медленно реализуемые активы;

А4 Труднореализуемые активы - запасы, НДС, дебиторскую задолженность свыше 12 месяцев после отчетной даты и прочие оборотные активы.

Пассивы группируются по срокам их погашения:

П1. Наиболее срочные обязательства — кредиторская задолженность;

П2.Краткосрочные пассивы - краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы;

П3. Долгосрочные пассивы — долгосрочные обязательства, доходы будущих периодов, оценочные обязательства;

П4. Постоянные пассивы — статьи раздела III баланса «Капитал и резервы».

В целях анализа ликвидности баланса группировку активов и пассивов целесообразно представить в форме следующей таблицы:

Таблица №1