Кредитно-финансовая система - это совокупность кредитно-финансовых учреждений, создающих, аккумулирующих и предоставляющих денежные средства на условиях платности, срочности и возвратности. Кредитно-финансовая система складывается из банковской и небанковской (парабанковской) систем.
Небанковские институты: инвестиционные, страховые, финансовые компании, пенсионные фонды, сберегательные кассы, ломбарды, кредитная кооперация.
Ядром кредитной системы является банковская система: совокупность всех банков в национальной экономике. Современная банковская система имеет 2 уровня: 1 - Центральный или национальный банк, 2 - совокупность всех коммерческих банков. ЦБ непосредственно не кредитует население и предприятия, он выдает кредиты коммерческим банкам. Его основная функция - организация денежного обращения в стране. Коммерческие банки аккумулируют сбережения и выдают кредиты. Административно коммерческие банки не подчиняются ЦБ, хотя выполняют его указания в пределах норм, обусловленных законом. Коммерческие банки обязаны часть своих активов хранить в ЦБ - это обязательные резервы. Превышение фактических резервов над обязательными - избыточные резервы. Они играют важную роль в создании новых денег.
