Тема №1: Место и роль КБ в рыночной экономике. История банковского дела в России.

Классификация	Размер резерва, в % от элементов расчетной базы
Категория качества I (стандартная)	0%
Категория качества II (нестандартная)	от 1 – до 20%
Категория качества III (сомнительная)	от 21 – до 50%
Категория качества IV (проблемная)	от 51 – до 100%
Категория качества V (безнадежная)	100%

 

При вынесении мотивированного суждения о категории качества банком учитываются следующие факторы:

· финансовое положение заемщика;

Ø хорошее;

Ø среднее (отсутствуют серьезные проблемы на сегодня, но могут быть в ближайшей перспективе);

Ø плохое (если банкрот или устойчиво неплатежеспособен).

· качество обслуживания заемщиком своего долга.

Ø Хорошее;

Ø Среднее (платежи погашаются по ссуде из другого банка, ссуда реконструирована и т.п.

Ø Удовлетворительное (наличие просрочек).

На основе этих двух факторов составляется матрица:

 

Обслуживание долга Финансовое положение	Хорошее	Среднее	Удовлетворительное
Хорошее	Стандартная ссуда	Нестандартная ссуда	Сомнительная ссуда
Среднее	Нестандартная ссуда	Сомнительная ссуда	Проблемная ссуда
Плохое	Сомнительная ссуда	Проблемная ссуда	Безнадежная ссуда

· По каждой категории качества установлен свой % риск;

· Созданный резерв используется банком для списания нереальных для суда ссуд, а также начисленных по ним %;

· Списание за счет резерва осуществляется лишь на основе резерва уполномоченного органа банка и при наличии документов, подтверждающих безнадежность ссуды и может производиться не ранее 1 года с момента невыполнения заемщиком своих обязательств (если размер списанной ссуды больше 1% от СК банка, то решение банка о списании должно подтверждаться уполномоченными государственными органами);

· Списание задолженности за счет резерва не явл ее аннулированием. Она отражается на балансе банка еще 5 лет с целью возможности ее взыскания.

Тема №1: Место и роль КБ в рыночной экономике. История банковского дела в России.

Прежде чем перейти к понятию коммерческого банка, необходимо уточнить его место в рыночной экономике.

Деятельность коммерческого банка осуществляется в конкретной среде, которая определяет условия и характер взаимоотношений между банками и их клиентами, между банками и государством в лице Центрального банка, банками и прочими субъектами экономических отношений. Являясь продуктом рыночного хозяйства, коммерческие банки играют важную роль на финансовых рынках как его неотъемлемые участники.

При циркуляции денежных средств между рынком ресурсов, рынком товаров, домашними хозяйствами и фирмами происходит их распределение и перераспределение через механизм финансового рынка.

 

Функции финансового рынка:

1) накопление путём распределения и перераспределения финансовых потоков;

2) бесперебойное финансирование эффективно действующих хозяйствующих субъектов и ограничение финансирования неэффективных хозяйствующих субъектов;

3) механизм адаптации экономической системы к изменениям рыночной конъюнктуры.

Финансовый рынок – это сфера взаимодействия продавцов и покупателей финансовых ресурсов, которые по используемым инструментам подразделяются на 2 части:

- рынок ценных бумаг;

- рынок банковских ссуд.

Рынок банковских ссуд – это часть финансового рынка, соответствующая сфере отношений по поводу предоставления во временное пользование свободных денежных средств на основе срочности, возвратности и платности. Инструменты рынка банковских ссуд не являются самостоятельным объектом купли-продажи.

Рынок ценных бумаг – часть финансового рынка, на которой взаимоотношения покупателя и продавца финансовых ресурсов оформляются специальными документами, имеющими самостоятельное обращение и являющиеся объектом купли-продажи. Указанные документы отражают отношения долга или собственности.

Таким образом, финансовый рынок в широком понимании — это движение различ­ного рода активов и обязательств. Можно согласиться с В.В. Ковалевым, который определяет финансовый рынок как организован­ную и неформальную систему торговли финансовыми активами и инструментами.

Наряду с этим финансовый рынок можно определить как составную часть глобального рынка, существующую посредством обращения на нем различных финансовых инстру­ментов. Структура этих инструментов определяется соотношением доходности и рисков, которые, в свою очередь, зависят от их основных макроэкономических факторов: денежной и фискальной политики государства, степени развития внешнеэкономических связей, политической стабильности.

 

 

 

 

Рис. Место и структура финансового рынка в общей схеме взаимодействия элементов рыночного механизма

В структуре финансового рынка выделяют:

- денежный рынок ликвидных ресурсов;

- рынок капитала.

Рынок капитала (инвестиций) – включает в себя реальный инвестиции (в земельные участки, недвижимость, etc) и финансовые инвестиции.

Состав субъектов финансового рынка:

- продавцы финансовых ресурсов;

- покупатели финансовых ресурсов;

- посредники финансового рынка.

Продавцы	Покупатели
Инвесторы	Эмитенты		Рынок ценных бумаг
Кредиторы	Дебиторы		Рынок банковских ссуд

 

Посредники финансового рынка – организации или физические лица, обеспечивающие эффективное взаимодействие продавцов и покупателей финансовых ресурсов. Посредники осуществляют активный поиск разрозненных финансовых ресурсов, их аккумулирование и размещение среди хозяйствующих субъектов и иных покупателей финансового рынка.

Источники ресурсов финансового рынка:

- финансовые инвестиции домашних хозяйств;

- часть прибыли хозяйствующих субъектов;

- временно свободные амортизационные отчисления;

- временно свободные оборотные средства предприятий;

Основные посредники:

- страховые компании;

- инвестиционные фонды;

- коммерческие банки;

- etc.

Страховые компании – формируют страховой фонд за счёт страховых взносов и предпринимают меры по защите и увеличению страхового фонда при помощи инструментов финансового рынка. Страховые компании формируют 10-12% финансового рынка (в странах с развитой рыночной экономикой).

Страховые компании – это финансовые посредники, создаваемые для предоставления клиентам страховых услуг. Они формируют свои ресурсы за счет продажи страховых полисов, принимая при этом на себя обязательство произвести выплату страхового возмещения при наступления страхового случая. Основой формирования ресурсов компании являются страховые платежи от клиентов (премии), размер которых рассчитывается на основе тарифов (ставок), а также доходы от инвестиций. Финансовые ресурсы разделяются на два основных элемента - это прибыль, остающаяся в компании, и резервы страховых взносов как будущие обязательства перед держателями полисов, которые направляются в инвестиции.

Пенсионные фонды также действуют в сфере страхования, но определенного ограниченного вида – они организуют пенсионное обеспечение граждан. По своему статусу такие фонды разделяются на государственные и частные (негосударственные).

Государственный пенсионный фонд призван обеспечить потребности населения в получении пенсионных выплат в случае:

-распределительной системы пенсионного обеспечения всем людям, вышедшим на пенсию;

-накопительной системы – только лицам, которые не смогли самостоятельно осуществить пенсионные накопления по объективным обстоятельствам (например, инвалиды детства, содержание которых берет на себя государство);

- смешанной системы, совмещающей черты распределительной и накопительной, выплаты проводятся частями; при этом определенную долю в размере собственных накоплений граждан могут осуществлять частные фонды.

Частные (негосударственные) пенсионные фонды создаются как юридические лица, в организации которых могут принять участие как граждане, так и компании. За рубежом такие фонды довольно часто создаются по инициативе корпораций для накопления и обеспечения пенсионных выплат своим сотрудникам. Их ресурсная база формируется за счет регулярных взносов, уплачиваемых будущими пенсионерами и компанией, а также доходов от эффективного размещения средств в различные рыночные инструменты (ценные бумаги, банковские депозиты). Основным объектом инвестирования пенсионных накоплений являются государственные ценные бумаги как наиболее надежные и высоко ликвидные инструменты рынка. Правительства многих стран поощряют развитие негосударственных пенсионных фондов по ряду причин:

-они снимают значительную часть нагрузки с государственной системы пенсионного обеспечения;

-являются активным участником рынка государственных ценных бумаг, обеспечивая их обращение;

-по сравнению с инвестиционными фондами они более устойчивы, так как осуществляют менее рискованные финансовые вложения (отчасти направления их инвестиций могут регулироваться на государственном уровне).

В мировой практике инвестиционные компании получали свое развитие в послевоенные годы (хотя появились они до войны). Они призваны выполнять роль посредника в инвестиционном процессе, привлекая средства клиентов за счет продажи собственных ценных бумаг и вкладывая собранные деньги в ценные бумаги других инвесторов. Таким образом, они перемещают средства владельцев к реальным пользователям.

В Российских условиях в последнее время бурное развитие получили паевые инвестиционные фонды (ПИФы).

Паевые инвестиционные фонды отличает большое разнообразие форм.

В зависимости от технологии работы с инвесторами они разделяются на три типа:

1. Открытые ПИФы позволяют инвесторам приобретать паи и (выкупать) возвращать вложенные средства в любое время. Их отличает наличие в портфеле ценных бумаг, в основном ликвидных акций и облигаций, которые можно быстро продать для обеспечения выплат инвесторам. Однако и формируемые доходы в этих фондах минимальны.

2. Интервальные ПИФы обслуживают заявки на приобретение и выкуп паев только в определенное время - в течение двух-трех недель от 2 до 4 раз в год.

3. Закрытые ПИФы привлекают средства инвесторов только в период первого размещения или во время размещения дополнительной эмиссии. Выплаты инвесторам осуществляются, как правило, 1 раз в год в виде определенного процента от прироста стоимости пая. Вывести вложения из фонда можно лишь по истечении сроке его работы, который может составлять достаточно продолжительный срок- 5 или 15 лет.

В зависимости от состава и структуры активов паевые инвестиционные фонды бывают следующих видов:

- фонды акций – достаточно рискованные, но потенциально приносящие высокие доходы инвесторам;

- фонды облигаций – более консервативны и менее доходны;

- фонды смешанных компаний – сочетают вложения средств в рискованные и надежные активы, диверсифицируя свою деятельность;

- фонды фондов – должны не менее половины своих активов вкладывать в акции акционерных фондов и паи ПИФов;

- фонды недвижимости – вкладывают средства в недвижимость или принимают долевое участие в компаниях, занимающихся недвижимостью (строительные компании, риелторы). Потенциально инвестиции в эти фонды должны отличаться стабильными доходами. Примером такого фонда в России является «Первый инвестиционный фонд недвижимости» под управлением ООО «Конкордия-эссет менеджмент»;

- фонды венчурных инвестиций – вкладывают деньги в рискованные проекты, обещанные получение сверхприбыли (например, ПИФ «Первый фонд прямых инвестиций» под управлением ООО «УК Портфельные инвестиции»);

- фонды денежного рынка – ориентированы на краткосрочные вложения средств;

- индексные фонды – вкладывают деньги в те бумаги и в той пропорции, которая соответствует структуре определенного фондового индекса (например, интервальный фонд «Индекс ММВБ» под управлением ЗАО «Пиоглобал Эссет Менеджмент».

Инвестиционные фонды больше частью предназначены для аккумулирования средств мелких вкладчиков, по российскому законодательству не являются юридическими лицами и самостоятельно не осуществляют распоряжение собранными средствами. Они передают их в управляющие компании, которые могут обслуживать одновременно несколько инвестиционных фондов. Концентрируя в своих руках значительные средства и имея в своем штате высокопрофессиональных сотрудников, такие компании могут наиболее рационально осуществить вложения средств инвесторам.

Кредитные кооперативы можно отнести к группе организаций с узкой сферой кредитования по причине ряда ограничений их деятельности на кредитном рынке. Хотя по сути своей они близки к категории финансовых посредников. В настоящее время в России они официально не включены в банковскую систему, в том числе из-за некоторых отличий от банков, которые можно представить в виде нескольких групп:

1) По целевым характеристикам; в отличие от банков, кредитные кооперативы не стремятся к прибыли (они предоставляют кредиты под минимальный процент);

2) По организационно правовой форме они относятся к паевым организациям, а паевые взносы членов составляют финансовую основу их деятельности (большая часть ресурсной базы банков- это заемные средства, полученные от клиентов или привлеченные на финансовом рынке с помощью размещения ценных бумаг);

3) По сфере обслуживания; они ограничены своими пайщиками (банки могут привлекать практически любых клиентов- предприятия, организации, частных лиц, государственные органы);

4) По уровню рисков их можно отнести практически к нейтральным структурам, так как обеспечениям выдаваемых кредитов служат паевые взносы. Этому также способствует и внутренний характер кредитования.

Инвестиционные фонды – действуют на рынке ценных бумаг, аккумулируют средства физ. лиц и используют от своего имени для покупки акций других предприятий. В отличие от КБ инвестиционные фонды – это акционерные общества, вкладчики которых являются акционерами фондов.

Коммерческие банки – относятся к особой категории финансовых посредников. Их деятельность отличается от функций брокера или дилера.

Брокеры – агенты финансового рынка, работающие на комиссионных началах за счёт и по поручению клиента.

Дилеры – агенты финансового рынка, которые работают за свой счёт и от своего имени, получая прибыль за счёт разницы в ценах покупки и продажи.

КБ, в отличие от брокеров и дилеров, в процессе своей деятельности создают новые требования и обязательства, которые становятся товаром на финансовом рынке.

Различают 2 понятия кредитной системы:

1) Совокупность кредитных отношений, форм и методов кредитования (функциональная форма кредитной системы). В этом аспекте кредитная система представлена банковским, потребительским, международным и государственным кредитом.

2) Совокупность кредитно-финансовых институтов, аккумулирующих временно свободные денежные средства и представляющие их в ссуду.

Институциональный подход к кредитной системе выделяет 3 уровня:

- Центральный банк;

- Коммерческие банки;

- Специализированные кредитно-финансовые организации.

Банк – коммерческая организация, которая привлекает денежные средства юридических и физических лиц и от своего имени размещает их на условиях возвратности, срочности и платности, а также осуществляет расчетные, комиссионно-посреднические и иные операции.

Банки являются носителями комплекса специфических функций, таких, как перераспределительная, контрольная, экономии издержек обращения, но в первую очередь аккумуляции средств, посредническая и функции регулирования денежного оборота.

Сложившиеся исторические кредитные отношения, дополненные регулирующим воздействием со стороны государства, образуют систему, характеризующуюся наличием определенных элементов, находящиеся во взаимодействии и постоянном развитии и видоизменении, способных к взаимозаменяемости. На известном этапе развития кредитных отношений сначала отдельные люди, а затем и организации начинают профессионально заниматься кредитованием. В связи с этим структуру кредитной системы можно представить в двух аспектах:

- с одной стороны, как совокупность кредитных отношений, связывающих различных экономических субъектов и отличающихся своеобразием организации этих взаимоотношений. Эта структура называется организационной.

- с другой стороны, как совокупность кредитно-финансовых учреждений, наиболее активно использующих в своей деятельности кредитные отношения. При этом некоторые из них выделяют кредитование как основное и приоритетное направление. Такие организации составляют институциональную структуру кредитной системы.