Студопедия Главная Случайная страница Обратная связь

Разделы: Автомобили Астрономия Биология География Дом и сад Другие языки Другое Информатика История Культура Литература Логика Математика Медицина Металлургия Механика Образование Охрана труда Педагогика Политика Право Психология Религия Риторика Социология Спорт Строительство Технология Туризм Физика Философия Финансы Химия Черчение Экология Экономика Электроника

Формирование политики управления денежной наличностью организации




 

Необходимо сформировать политику управления денежной наличностью коммерческой организации по модели Баумоля.

Для этого необходимо найти следующие характеристики:

 

1. оптимальный объем пополнения наличности за одну операцию

 

,

 

где Copt ‑ оптимальный объем пополнения наличности за одну операцию, ден. ед.;

F – постоянные затраты по купле-продаже ценных бумаг или обслуживанию полученной ссуды (расходы по конвертации денежных средств в ценные бумаги), иначе: стоимость одной операции, ден. ед.;

Тd – прогнозируемая потребность в денежных средствах в периоде, ден. ед.;

k – относительная величина альтернативных затрат (приемлемый или возможный для организации процентный доход по краткосрочным финансовым вложениям, например, в государственные ценные бумаги), коэффициент;

2. общее количество операций (сделок) по конвертации ценных бумаг в денежные средства

n = Td / Copt,

где n – общее количество операций (сделок) по конвертации ценных бумаг в денежные средства;

 

3. общие расходы организации по реализации политики управления денежными средствами

ТС = (Сopt / 2) × k + (Td / Copt ) × F,

где ТС – общие расходы организации по реализации политики управления денежными средствами, ден. ед.;

Сopt / 2 – средний остаток средств на расчетном счете, ден. ед.

 

 

Таблица 17







Дата добавления: 2015-09-07; просмотров: 86. Нарушение авторских прав

Studopedia.info - Студопедия - 2014-2018 год . (0.001 сек.) русская версия | украинская версия