Шаг 13. Составление прогнозного баланса

Прогнозный баланс - это форма финансовой отчетности, которая содержит информацию о будущем состоянии предприятия на конец прогно­зируемого периода.

Прогнозный баланс помогает вскрыть отдельные неблагоприятные финансовые проблемы, решением которых руководство заниматься не пла­нировало (например, снижение ликвидности предприятия). Прогнозный баланс позволяет выполнять расчеты различных финансовых показателей. Наконец, прогнозный баланс служит в качестве контроля всех остальных бюджетов на предстоящий период - действительно, если все бюджеты со­ставлены методически правильно, баланс «должен сойтись», т. е. сумма активов должна равняться сумме обязательств предприятия и его собствен­ного капитала.

Баланс компании, рассматриваемой в примере, приведен в таблице 1.31.

В отличие от прошлого года, в котором списание дебиторской задолженности на за­траты происходило ежемесячно, в бюджетном году сумма безнадежных долгов будет на­капливаться в балансе в течение года.

Особенности формирования прогнозного баланса:

• денежные средства на конец периода рассчитываются на основании остатка на начало периода и чистого денежного потока из бюджета движения денежных средств (таблица 1.30);

 

 

 

Таблица 1.29 – Прогнозный отчет о прибыли (с учетом дополнительного финансирования)

Наименование	янв	фев	мар	апр	май	июн	июл	авг	сен	окт	ноя	дек	За год
Выручка за продукцию	1079 720	949 260	836 270	824 700	856 300	880 920	495 220	521 360	563 880	733 500	826 440	1079 250	9646 820
Себестоимость реал. прод	855 008	708 507	643 238	636 176	587 360	578 954	397 457	417 796	473 542	601 695	702 837	904 672	7 507 242
Валовая прибыль	224 712	240 753	193 032	188 524	268 940	301 966	97 763	103 564	90 338	131 805	123 603	174 578	2139 578
Затраты на сбыт и упр.	99 378	99 263	99 175	99 244	99 293	99 328	98 981	99 002	99 052	99 216	99 280	99 453	1190 665
Прибыль до проц. и налог.	125 334	141 490	93 857	89 280	169 647	202 638	-1 218	4 562	-8 714	32 589	24 323	75 125	948 913
Проценты за кредит		5 225											5 225
Прибыль доналогов	125 334	136 265	93 857	89 280	169 647	202 638	-1 218	4 562	-8 714	32 589	24 323	75 125	943 688
Налог на прибыль	27 573	29 978	20 648	19 642	37 322	44 580				5 253	5 351	16 527	207 611
Чистая прибыль	97 761	106 287	73 208	69 639	132 325	158 057	-1 218	3 827	-8 714	27 337	18 972	58 597	736 077

Таблица 1.30 – Бюджет движения денежных средств (с учетом дополнительного финансирования)

Наименование	янв	фев	мар	апр	май	июн	июл	авг	сен	окт	ноя	дек	За год
Денежные средства на начало	50 000	30 265	177 271	455 272	711 809	973 620	1 243 466	1 393 648	1 416 176	1 405 286	1 348 452	1 310 451	50 000
Поступление денежных средств
от потребителей	862 302	1 388 685	1 165 793	1 043 810	1 057 737	1 052 684	812 147	582 657	621 382	752 823	889 840	1 081 218	11 311 077
Денежные средства в распоряжении	912 302	1 418 950	1 343 064	1 499 082	1 769 546	2 026 304	2 055 613	1 976 306	2 037 557	2 158 109	2 238 292	2 391 669	11 361 077
Расходование денежных средств
на основные материалы	838 505	627 781	557 125	474 813	478 538	432 303	314 576	309 171	375 191	545 070	640 029	812 476	6 405 577
на энергоресурсы	29 924	26 529	24 265	26 032	26 925	26 144	17 441	18 063	20 249	25 530	28 058	32 818	301 975
на оплату труда ос-новного персонала	15 000	19 315	16 742	15 036	16 545	17 758	18 580	11 359	11 841	12 785	15 859	17 114	187 934
производственные накладные затраты	114 747	110 357	107 171	109 837	111 719	112 549	99 325	100 282	102 578	108 813	111 493	117 252	1 306 124
затраты на сбыт и управление	88 861	88 731	88 633	88 710	88 766	88 808	88 418	88 442	88 496	88 678	88 749	88 944	1 064 236
Доуплачено НДС	50 000	51 167	63 878	52 196	53 791	67 954	79 045	32 814	33 181	28 781	38 401	34 003	585 212
налог на прибыль	30 000	27 573	29 978	20 648	19 642	37 322	44 580				5 253	5 351	221 084
оплата процентов		5 225											5 225
покупка оборудования
Всего		956 678	887 793	787 272	795 926	782 838	661 965	560 130	632 272	809 657	927 841	1107 958
Избыток (дефицит) ден. ср-в	-254 735	462 271	455 272	711 809	973 620	1243 466	1393 648	1416 176	1405 286	1348 452	1310 451	1283 711	1283 711
Поступление ссуды	285 000												285 000
Погашение ссуды		285 000											285 000
Ден. средства на конец периода	30 265	177 271	455 272	711 809	973 620	1243 466	1393 648	1416 176	1405 286	1348 452	1310 451	1283 711	1283 711

Таблица 1.31 – Прогнозный баланс компании, руб.

Статья	1.янв	31янв	28.фев	31.мар	30.апр	31.май	30.июн	31.июл	31.авг	30.сен	31.окт	30.ноя	31.дек
Активы:
Оборотные активы:
Денежные средства	50 000	30 265	177 271	455 272	711 809	973 620	1243 466	1393 648	1416 176	1405 286	1348 452	1310 451	1283 711
Задолженность по НДС
Счета дебиторов	658 451	1063 848	790 810	605 894	532 311	480 967	461 532	231 991	262 077	302 747	411 992	495 401	681 331
сомнительные задолжености	1 881	8 252	12 732	18 653	21 572	25 614	31 851	33 604	36 065	39 392	42 854	44 804	51 172
Запасы мате-риалов в т.ч. на	21 550	77 974	70 548	67 894	59 792	56 976	36 133	38 735	47 140	63 664	78 979	106 258	101 382
Продукт 1	15 000	53 351	49 679	45 599	37 253	30 174	22 637	23 902	31 768	44 657	57 385	73 673	66 859
Продукт 2	3 100	10 978	7 859	9 883	11 302	16 018	4 290	5 482	5 623	7 678	8 359	11 858	15 054
Продукт 3	3 450	13 644	13 010	12 412	11 237	10 785	9 206	9 351	9 748	11 328	13 234	20 727	19 469
Запасы гот. продукции, в т.ч.	47 700	37 311	31 610	35 110	33 436	30 265	17 646	20 777	22 813	30 056	32 614	42 004	44 166
Продукт 1	30 000	24 748	21 607	22 895	20 267	15 237	10 472	12 036	14 479	20 077	22 926	28 118	28 110
Продукт 2	7 200	5 618	3 642	5 265	6 401	8 989	2 245	3 092	2 936	3 938	3 647	4 902	7 121
Продукт 3	10 500	6 945	6 361	6 950	6 769	6 039	4 928	5 649	5 399	6 041	6 040	8 985	8 935
Всего оборот-ные активы	779 582	1217 650	1082 971	1182 822	1358 920	1567 442	1790 627	1718 755	1784 271	1841 144	1914 891	1 998 919	2 161 762
Основные средства:
Сооруж. и оборуд.
Накопленная амортизация	-7019000	-7073640	-7128280	-7182920	-7237560	-7292200	-7346840	-7401480	-7456120	-7510760	-7565400	-7620040	-7674680

 

Окончание таблицы 1.31

Сооруж. и оборуд. нетто
Итого активы
Обязатель-ства:
Текущие обяза-тельства:
Счета к оплате	86 000	83 612	60 463	55 185	104 907	93 408	84 724	57 463	62 927	78 066	51 889	65 349	83 014
Задолженность по зарплате	15 000	19 315	16 742	15 036	16 545	17 758	18 580	11 359	11 841	12 785	15 859	17 114	20 529
Задолж. перед бюджетом:	80 000	78 741	93 857	72 844	73 433	105 276	123 625	32 814	33 917	28 781	43 654	39 354	67 880
по НДС	50 000	51 167	63 878	52 196	53 791	67 954	79 045	32 814	33 181	28 781	38 401	34 003	51 353
по налогу на прибыль	30 000	27 573	29 978	20 648	19 642	37 322	44 580				5 253	5 351	16 527
Краткосрочный кредит		285 000
Акционерный капитал:
Обыкновенные акции	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000	9000 000
Нераспределенная прибыль	2906 582	3004 342	3110 629	3183 837	3253 476	3385 800	3543 858	3542 639	3546 466	3537 753	3565 089	3584 061	3642 659
Всего акционерный капитал
Итого пассивы

 

• задолженность по НДС учитывается в балансе только в случае, если конечное сальдо в бюджете НДС (таблица 1.26) будет отрицательным;

• счета дебиторов переносятся из графика платежей покупателей за продукцию (таблица 1.13) - сумма продаж текущего месяца, оплачиваемая в следующем (например, счета дебиторов на 31 января равны февральским поступлениям от продаж в январе из графика платежей);

• статья «сомнительные задолженности» рассчитывается на основании планируемой выручки и коэффициента безнадежных долгов (таблица 1.12);

• запасы материалов и готовой продукции периода рассчитываются в бюджетах потребления материалов (таблица 1.16) и себестоимости (таблица 1.22), соответст­венно;

• накопленная амортизация определяется на основании планируемых амортизационных отчислений в бюджетах производственных накладных расходов (таблица 1.21) и затрат на реализацию и управление (таблица 1.24);

• счета к оплате определяются из графика платежей за материалы (таблица 1.17) по тому же принципу, как и счета к получению;

• задолженность по зарплате определяется из бюджета оплаты труда основного персонала (таблица 1.18) как сумма начисленной зарплаты в текущем месяце (зарплата начисляется в текущем, а выплачивается в следующем месяце);

• задолженность перед бюджетом по НДС и налогу на прибыль определяется из бюд­жета НДС (таблица 1.26) и прогнозного отчета о прибыли (таблица 1.29) соответ­ственно как сумма, начисленная в текущем месяце;

• остаток по краткосрочному кредиту рассчитывается в графике дополнительного финансирования (таблица 1.28);

• нераспределенная прибыль попадает в баланс из прогнозного отчета о прибыли (таб­лица 1.29).

Полученные результаты позволяют сделать вывод об эффективности работы компа­нии в будущем году, что является необходимым, но недостаточным условием для приня­тия бюджета. Решение об утверждении бюджета может быть принято только после сравне­ния планируемых результатов с фактическими данными предшествующих периодов и с долгосрочными планами компании. Если результаты деятельности в бюджетном году не устраивают руководство, необходимо вернуться к этапу формирования операционных бюджетов и определить, какие данные необходимо изменить, чтобы улучшить ситуацию. При этом необходимо подходить к изменению планируемых исходных данных комплекс­но, определяя мероприятия, которые будут способствовать выполнению плана (например, увеличить планируемый объем продаж и предусмотреть затраты на новую рекламную кампанию в бюджете административных и сбытовых затрат). Это позволяет найти реше­ние проблемы до ее возникновения и, как следствие, приводит к повышению эффективно­сти работы компании.

Рассмотренный пример является упрощенным, однако он достаточно наглядно пока­зывает механизм формирования отдельных бюджетов и взаимосвязи между ними. Техно­логия составления годового бюджета для любой компании одинакова, отличаются только содержание самих бюджетных таблиц и некоторые связи между ними.

После разработки базового варианта годового бюджета, необходимо провести анализ рисков. Механизм и наиболее распространенные методы анализа рисков описаны в разделе 9.3. В результате анализа рисков определяется, что может помешать достижению запла­нированных результатов и как снизить вероятность негативного развития ситуации.