Методические указания. В специальной литературе вы можете встретить различные способы расчета финансовых коэффициентов ликвидности

В специальной литературе вы можете встретить различные способы расчета финансовых коэффициентов ликвидности. Поэтому порядок расчета, примененный вами, лучше указать в тексте. В данном случае расчет коэффициентов ликвидности представлен по методике Л.Т. Гиляровской.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений:

или ,

где ДС – денежные средства;

КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

КО – краткосрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы; кредиторская задолженность; задолженность участникам по выплате доходов; резервы предстоящих расходов; прочие краткосрочные обязательства).

Таблица 97

Динамика финансовых коэффициентов ликвидности баланса

Показатель	Оптимальное значение	На конец базисного года	На конец прошлого года	На конец отчетного года	Изменение, (+, -)
1. Денежные средства и краткосрочные фин. вложения	-
2. Краткосрочная дебиторская задолженность	-
3. Прочие оборотные активы	-	-	-
4. Запасы	-
5. Краткосрочные обязательства	-		-
6. Коэффициент абсолютной ликвидности	0, 2-0, 7	0, 0004	0, 002
7. Коэффициент критической ликвидности	0, 7-1, 0	0, 05	0, 03
8. Коэффициент текущей ликвидности	1, 0-2, 0	1, 69	1, 57

 

Коэффициент критической ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия) показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть погашена за счет денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, а также при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами:

или ,

где ПОА – прочие оборотные активы;

КДЗ – краткосрочная дебиторская задолженность.

Коэффициент текущей ликвидности (общего покрытия) показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может погасить, мобилизовав все оборотные средства:

или ,

где З – запасы.

Коэффициенты ликвидности являются только ориентировочными индикаторами платежеспособности на какой-либо предстоящий период.

В процессе анализа значения коэффициентов ликвидности оцениваются в динамике и сравниваются с оптимальными значениями.

План выводов

1. Какую часть краткосрочных обязательств предприятие могло погасить ориентировочно в базисном, прошлом и отчетном году:

а) за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений;

б) за счет денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и краткосрочной дебиторской задолженности;

в) за счет денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, прочих оборотных активов, краткосрочной дебиторской задолженности, запасов.

2. Соответствует ли каждая часть оптимальному значению и как изменяется в динамике?