Модель виправлення помилок
6. ECM - error correction model. У динамічних регресійних моделям важливо розрізняти довгострокову й короткострокову динаміку.
· У довгостроковому аспекті: Нехай установилися стаціонарні рівні Х и В (
Ця модель описує довгостроковий стаціонарний стан економічного процесу. · Модель ADL(1,1) можна привести до виду, що відбиває короткострокову динаміку економічної системи, і в такий спосіб одержуємо так звану модель виправлення помилок. Для цього з вираження (8) потрібно відняти
= з обліком (15) = це модель виправлення помилок. Трактування моделі: Якщо в попередній період змінна Y відхилилися від свого довгострокового значення Нескладно побачити, що модель частково пристосування й модель адаптивних очікувань є часткою случаємо виправлення помилок, причому не тільки формально математично, але й по економічному змісті. Наприклад, модель часткового пристосування у формі ECM виглядає в такий спосіб:
|
- модель ADL(1,1) (8)
):
перестала фігурувати, тому що встановлюється стаціонарний рівень.
(14)
(15)
- це коефіцієнт довгострокового впливу X на Y.
в лівій і в правій частині. Потім відняти й прибувати 
, тоді одержимо:
, то член (
) коректує динаміку в потрібному напрямку. Але для цього необхідно, щоб 
. Буває, що з теорії відомо, що 
. І часто саме таку модель називають ECM.
