Методичні рекомендації до практичного заняття. Після загальної оцінки динаміки складу і структури активів підприємства необхідно детально вивчити стан

Після загальної оцінки динаміки складу і структури активів підприємства необхідно детально вивчити стан, рух та причини зміни кожного виду майна.

Для оцінки стану та руху необоротних активів (основні засоби)розраховують показники:

- індекс постійного активу;

- коефіцієнт зносу основних засобів;

- коефіцієнт оновлення основних засобів;

- коефіцієнт вибуття основних засобів;

- коефіцієнт реальної вартості майна.

 

1. Індекс постійного активу (І_па) показує частку основних засобів і необоротних активів у джерелах власних засобів:

 

· 100. (3.1)

2. Коефіцієнт реальної вартості майна (К_рвм) показує частку засобів виробництва у вартості майна, рівень виробничого потенціалу, забезпеченість виробничими засобами (норма > 0,5):

 

(3.2)

 

 

де ОЗ – залишкова вартість основних засобів;

ВЗ – виробничі запаси;

НЗВ – незавершене виробництво.

 

3. Коефіцієнт зносу основних засобів (К₃) показує, на який відсоток профінансовані за рахунок зносу заміна і відновлення основних засобів (збільшення даного коефіцієнта характеризує погіршення стану матеріально-технічної бази підприємства):

 

(3.3)

К _зносу - розраховується на початок і кінець звітного періоду.

Доповненням цього показника до 100% (чи одиниці) є коефіцієнт придатності основних засобів (К_прид):

К_прид = 1 - К_з. (3.4)

 

4 Коефіцієнт оновлення основних засобів (К_оновл). Визначає частку від наяв­них на кінець звітного періоду основних засобів, яка складає нові основні засоби і розраховується за формулою:

 

(3.5)

 

 

5. Коефіцієнт вибуття основних засобів (K_виб). Показує, яка частина основних засобів, з якими підприємство розпочало діяльність у звітному періоді вибула з різних причин:

 

(3.6)

 

Дані для розрахунку останніх двох показників містяться в примітках до фінансових звітів.

 

В аналізі оборотного капіталу здійснюється групування оборотного капіталу за основними ознаками, визначається зміна динаміки і структура оборотного капіталу, встановлюються джерела формування та розраховують показники ефективності використання, які характеризують ділову активність підприємства.

В ході аналізу джерел формування майна підприємства мають бути розглянуті абсолютні і відносні зміни у власних та позикових засобах підприємства. Необхідно визначити динаміку і структуру власного і позикового капіталу, з’ясувати причини зміни окремих складових капіталу, дати оцінку цим змінам за звітний період.

Якщо за аналізований період зобов’язання підприємства складають 100% поточних, - це є негативний фактор, що свідчить про нераціональну структуру балансу, а також про ризик втрат фінансової стійкості. Залучення довгострокових кредитів для формування майна свідчить про продуману фінансову стратегію підприємства.

Залучення позикових засобів до обороту підприємства – є нормальним явищем. Це сприяє тимчасовому поліпшенню фінансового стану за умови, що засоби не «заморожуються» на тривалий час в обороті та своєчасно повертаються. В противному випадку може виникнути прострочена кредиторська заборгованість, що в кінцевому підсумку призводить до виплати штрафів, санкцій і до погіршення фінансового стану підприємства.

Таким чином, залучення позикового капіталу в розумних розмірах може поліпшити фінансовий стан підприємства, а в надмірних – погіршити.