Кредитование во внешней торговле

 

 

Кредитование в международной внешнеторговой практике является одним из инструментов стимулирования экспортеров. В то же время в условиях острой конкуренции на мировых рынках оно успешно используется с целью ускорения внешнеторговых сделок и облегчения сбыта крупных объемов экспортной продукции.

Кредит подразумевает предоставление ссуды в денежной или товарной форме на условиях возвратности с уплатой определенного процента. В качестве кредиторов внешнеторговых сделок выступают экспортеры, импортеры, банки и другие финансово-кредитные учреждения и государство. Практически финансирование сделок прямо или косвенно обеспечивается коммерческими банками, а экспортеры и импортеры выступают лишь инициаторами или сторонами, ответственными за своевременное погашение кредитов и связанных с ними расходов.

Коммерческая выгода кредитования внешнеторговых сделок для экспортера определяется следующими моментами: ускорением сбыта; степенью увеличения объема поставок товаров; стоимостью экспортных кредитов и возможностью покрытия расходов по кредитованию за счет полученной выручки.

Для импортеров довольно частый и приемлемый вариант внешнеторговых сделок – сочетание покупки на условиях наличных расчетов и кредитования.

Кредиты, применяемые во внешней торговле, можно разделить на кредитование экспорта и кредитование импорта.

Кредитование экспорта проводится по следующей форме:

1. Покупательских авансов, выдаваемых импортерами иностранным производителям или экспортерам. Они служат формой обеспечения обязательств иностранных заказчиков и представляют собой увеличение капитала экспортера.

2. Банковского кредитования в виде:

– выдачи кредитов под товары в стране экспортера;

– предоставления ссуд под товары, находящиеся в пути (под обеспечение транспортных документов - коносамент, накладная и др.);

– выдачи кредитов под товары или товарные документы в стране импортера;

– банковских кредитов, не обеспеченных товарами. Их получают крупные фирмы-экспортеры от банков, имеющих с ними длительные деловые связи или участие в капитале.

Кредитование импорта имеет формы коммерческого и банковского кредита.

Коммерческие или фирменные, кредиты в свою очередь подразделяются на два вида:

1. Кредит по открытому счету. Он предоставляется на основе соглашения, по которому экспортер записывает на счет импортера в качестве долга стоимость проданных и отгруженных товаров, а импортер обязуется погасить кредит в установленный срок.

Он применяется при регулярных поставках товаров с периодическим погашением задолженности. В данном случае банки выполняют функции чисто технических посредников в расчетах.

2. Вексельный кредит. В этом случае экспортер, заключая сделку о продаже товара в кредит, выставляет на импортера переводной вексель (тратту). Импортер, получив товарные документы, акцептует тратту, т.е. берет на себя обязательство оплатить вексель в указанный срок.

Переводные векселя могут передаваться от одного векселедержателя другому, при этом на их оборотной стороне наносится надпись индоссамент с указанием или без указания имени нового держателя. Чтобы застраховать себя от возможной неплатежеспособности должника, лицо, которому передается вексель, может потребовать банковской гарантии оплаты векселя, которая делается в виде надписи банка на самом векселе. Подобная гарантия носит название аваля. Тратты являются ценными бумагами и могут быть использованы как средство платежа.

Банковские кредиты по импорту подразделяют на:

1. Акцептный кредит – кредит, выдаваемый крупным, первоклассным банком при акцепте тратты. Акцептованная таким банком тратта легко обращается и не встречает никаких препятствий при превращении в законное средство платежа, поскольку она обеспечена именем и капиталом банка-акцептанта.

Акцепт – это обязательство первоклассного банка оплатить сумму векселя его предъявителю при наступлении срока платежа.

2. Акцептно-рамбурсный кредит – в этом случае банк акцептует тратту при условии получения гарантии со стороны иностранного банка, обслуживающего импортера. Импортер до истечения срока тратты должен внести средства в свой банк, который переводит (рамбурсирует) их иностранному банку, акцептовавшему тратту, после чего последний оплачивает ее экспортеру в установленный срок.

Банки принимают к акцепту только краткосрочные тратты (3-6 месяцев).

3. Факторинг – во внешней торговле факторинг означает покупку банком или специальной компанией (фактор-фирмой) требований экспортера к импортеру и их инкассацию (т.е. взыскание дебиторской задолженности клиента). Факторинговая компания покупает требования экспортера к иностранным покупателям со срокам платежа от 30 до 120 дней. При этом около 80% стоимости требований оплачивается немедленно, а оставшаяся сумма выплачивается в установленный срок независимо от поступлений экспортной выручки.

4. Форфейтинг – это кредитование внешнеторговых операций в форме покупки у экспортера векселей, акцептованных импортером. В отличие от обычного учета векселей банком форфейтинг предполагает переход всех рисков по долговому обязательству к его покупателю – форфейтеру. Форфейтинг носит среднесрочный характер – до 7 лет.